Доллар США снизился после выступления главы ФРС
МОСКВА, 19 окт — ПРАЙМ. Доллар США упал в четверг после выступления председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, которое в целом было воспринято, как сигнализирующее о склонности к более мягкой денежно-кредитной политике, хотя он и предупредил, что центральный банк может вновь подвысить процентные ставки, передает Reuters.
Сила американской экономики и сохранение высокого спроса на рынке труда могут оправдать дальнейшее повышение процентных ставок, сказал Пауэлл, но в то же время отметил, что недавний рост доходности долгосрочных гособлигаций США способствовал «существенному» ужесточению общих финансовых условий.
Шон Осборн, валютный стратег-аналитик Scotiabank, говорит, что эти комментарии могли быть восприняты как указывающие на небольшое смещение в сторону более мягкой политики. При этом он отмечает, что Пауэлл «был достаточно осторожен, оставив открытой дверь для дополнительного ужесточения, если это будет оправдано экономическими обстоятельствами».
«На мой взгляд, это было достаточно нейтральное выступление», — резюмирует Осборн.
В своих недавних выступлениях несколько руководителей ФРС обращали внимание на последствия роста доходности казначейских. Доходность 10-летних бумаг в четверг достигла 16-летнего максимума 4,996%.
«Финансовые условия ухудшаются, и от этого никуда не деться, — говорит Осборн. — Это повышает вероятность того, что ФРС придется проделать меньше работы».
Рынки ожидают, что в обозримом будущем ФРС будет удерживать процентные ставки на текущем уровне, однако учитывают в котировках некоторую вероятность дополнительного их повышения. Как показывает разработанный CME инструмент FedWatch, вероятность того, что ФРС поднимет ставки на заседании в декабре, оценивается в 30%, тогда как до выступления Пауэлла такая вероятность оценивалась в 39%. Вероятность повышения ставок на ноябрьском заседании полностью исключена из котировок.
На момент написания статьи индекс доллара снизился на 0,27% от уровня закрытия предыдущего дня, до 106,24. Пара евро/доллар США торговалась с повышением на 0,42%, по 1,0581.
Ралли доллара в целом приостановилось после того, как 3 октября его индекс достиг 10-месячного пика.
«Внимание было приковано к казначейским бумагам… причем в основном все внимание и вся волатильность пришлись на доходность бумаг с более длительными сроками погашения, которая обычно оказывает меньше прямого воздействия на валютные рынки, чем доходность более краткосрочных бумаг», — говорит Василий Серебряков, валютный стратег-аналитик UBS в Нью-Йорке.
«В некоторой степени это связано с тем, что повышение долгосрочной доходности обусловлено более сильными перспективами роста экономики США, хотя, возможно, это также связано с факторами предложения и обеспокоенности долгосрочной налогово-бюджетной политикой, — размышляет он. — Думаю, именно поэтому влияние (динамики доходности) на валютный курс не так прямолинейно».
Ралли доллара также оценивается как затянувшееся. Индекс доллара вырос на 6,7% с середины июля, и многие инвесторы уже являются держателями американской валюты.
«Длинные позиции по доллару уже весьма значительны, и это может мешать доллару продолжать ралли на данном этапе», — отмечает Серебряков.
Между тем обеспокоенность конфликтом между Израилем и ХАМАС может оказывать некоторую поддержку американской валюте, подогревая спрос на активы-убежища.
Пара доллар США/японская иена торговалась с небольшим повышением по сравнению с уровнем закрытия предыдущего дня, но оставалась вблизи уровня 150, преодоление которого, по мнению трейдеров, может спровоцировать валютную интервенцию со стороны японских властей. На момент написания статьи эта пара торговалась по 149,85.
Ставка ФРС. Прогноз Индекса Доллара и влияние на пару BTC/USD
Всем привет! В крайней идеи я рассказывал как прогнозировать на основе тренда и канала. Давайте же воспользуемся полученными знаниями, и сделаем прогноз на пару BTC/USD, используя тренд, фундаментал и канал.
Фундаментал ФРС
В данный анализ помимо тренда и каналов, добавляется фундаментальный. Вчера ФРС США подняли ставку в третий раз шагом +0.75%, как я и говорил, до 3.25%. О чем это говорит? Доллар становится дороже. Все просто.
- Чем выше ставка = тем выше ставки по кредитам для банков от государства = выше проценты для граждан = меньше трат в эквиваленте доллара в стране = снижение инфляции = доллар становится ценней, дороже.
Техника графика
По тренду видно, что скоро достигнем вершины канала вновь. Фундаментал, в виде, Джерома Пауэлла, главы ФРС вчера это подтвердил! Да, я про повышение ставки.
Соответственно, если доллар становится дороже, то все другие валюты по отношению к нему дешевле (рост индекс доллара). Интересно наши справятся с такой задачей, или манипуляции с словом «мобилизация» это и есть их план? Сейчас необходимо удержать курс Рубля к Доллару на приемлемых уровнях. По той причине, что ставка будет расти до 5% минимум!
Находим на графике два канала: Нисходящий и Восходящий. Соответственно, это тренды. Торгуем по тренду. Вспоминаем предыдущий урок.
На графике видно статистический потенциал в виде достижения верхней грани восходящего канала. Такая вот статистическая зависимость волатильности индекса.
Влияние на Биткоин
Если с фундаментальной, экономической точки зрения, доллар будет расти, и технический анализ его индекса это подтверждает, то Биткоин будет падать. Почему? По отношению. Ведь, торгуя BTC к USD мы торгуем их «отношение». Выходит, доллар растет = биткоин падает. Логично же? Вернемся к основным экономическим законам.
Индекс USD (DXY)
Доходности казначейских облигаций переписали недавние локальные максимумы, вынудив инвесторов в акциях вновь пересмотреть справедливую оценку. Доходность 10-летней облигации.
- От Александр Купцикевич
- • 21 ч. назад •
Золото торгуется вблизи $1950 за унцию, быстро достигнув максимумов с конца июля после касания $1810 чуть менее двух недель назад 6 октября. В конце сентября золото стремительно.
- От Евгений Коган
- • 23 ч. назад •
Фондовый рынок под давлением, индекс доллара DXY выше 106, доходность 10-летних казначейских облигаций США на максимуме с 2007 года, и в этом виновата не только геополитика.
- От Артем Деев
- • 19 окт. 2023 г. •
Нефть марки Brent в ходе азиатской сессии четверга демонстрирует смешанную динамику и торгуется вблизи $91 за баррель. Инструмент удерживает позиции на максимумах с начала октября.
- От Егор Сусин
- • 2 ч. назад •
По интернетам разлетелось, что юань обошел евро в расчетах – это, конечно, не так, по крайней мере, по данным SWIFT (которая видит далеко не все платежи в юанях). Если.
- От Артем Деев
- • 17 окт. 2023 г. •
Пара EUR/USD показывает незначительное снижение, корректируясь после роста накануне. Европейская валюта тестирует отметку 1.0550, ожидая появления новых драйверов на рынке. Сегодня.
- От Артём Гелий
- • 18 окт. 2023 г. •
Прогноз форекс, акций и криптовалют на 19 — 20 октября 2023: eurusd, gbpusd, audusd, nzdusd, usdcad, usdchf, usdjpy, индекс доллара, usdrub, доллар, рубль, юань, cnyrub.
- От Артур Идиатулин
- • 16 окт. 2023 г. •
Защитные активы и валютный рынок учитывали перед прошедшими выходными риски серьезной эскалации конфликта на Ближнем Востоке, однако к понедельнику стало ясно, что, хоть.
- От Ирина Симонян
- • 16 окт. 2023 г.
В начале прошлой недели доллар немного ослаб и даже попытался пробить линию тренда. Но быки по доллару вскоре опять взяли верх. Ситуация в мире остается слишком неопределенной, что.
- От Евгений Коган
- • 16 окт. 2023 г. •
▪️ Чего все так испугались в пятницу?▪️ Почему так стремительно росла цена на золото? ▪️ С чего цена на нефть взлетела более чем на 5%? Причина проста: по сообщениям различных.
Чем больше США занимают денег на войну, тем выше доллар
Растущие финансовые проблемы США толкают доллар вверх: чем выше доходность по гарантированным трежерис, тем меньше желания хранить деньги в акциях, в активах других стран, которые связаны с повышенным риском. Все еще высокий спрос на госдолг США по приятным ценам увеличивает спрос и на доллар. Даже Банк Японии не хочет ввязываться в эту свару
В пятницу доллар был на волосок от ожидаемого для интервенций уровня в 150 иен, чему способствовал резкий рост доходности 10-летних казначейских облигаций США, которая вчера енадолго достигла 5% впервые с 2007 года.
Базовая доходность 10-летних облигаций, которая в последний раз была на уровне 4,9456%, на этой неделе выросла более чем на 30 базисных пунктов (б.п.), что обусловлено растущими ожиданиями того, что Федеральная резервная система, вероятно, сохранит процентные ставки на более высоком уровне в течение более длительного времени, а также растущими финансовыми проблемами в США.
«Движение вверх было вызвано тем, что ФРС ушла с рынка в качестве покупателя (количественное смягчение сменилось количественным ужесточением — прим. ProFinance.ru). Спрос иностранных инвесторов [на госдолг США] также снизился. В сочетании с неожиданно большим объемом эмиссии из-за дефицита [бюджета США] это классический эффект спроса и предложения», — сказал Брайан Джейкобсен, главный экономист Annex Wealth Management.
Новый запрос США на финансирвание
Джо Байден в четверг призвал Конгресс одобрить пакет мер безопасности для Израиля и Украины стоимостью под 100 миллиардов долларов, заявив, что Америке необходимо преодолеть свои внутренние разногласия, чтобы защитить двух жизненно важных союзников и сохранить лидерство США во всем мире.
Байден не уточнил, какую сумму денег он хочет, но люди, знакомые с этим вопросом, сказали, что запрос, скорее всего, потребует 60 миллиардов долларов для Украины и 14 миллиардов долларов для Израиля, а также финансирование пограничной безопасности и безопасности в Индо-Тихоокеанском регионе. В целом пакет, как ожидается, превысит 100 миллиардов долларов.
В редком телеобращении в прайм-тайм из Овального кабинета президент США заявил, что ХАМАС, группировка боевиков, напавшая на Израиль в этом месяце, и Россия, которая в прошлом году начала полномасштабную атаку на Украину, разделяют схожие цели, которым необходимо помешать.
«Хамас и [Владимир] Путин представляют разные угрозы, но их объединяет одно: они оба хотят полностью уничтожить соседнюю демократию», — сказал он из Белого дома, имея в виду российского президента.
«История научила нас, что когда террористы не платят цену за свой террор, когда диктатуры не платят цену за свою агрессию, они вызывают еще больший хаос, смерть и разрушения», — сказал он. «Мы не можем и не позволим террористам, таким как Хамас, и тиранам, таким как Путин, победить — я не позволю этому случиться».
Доллар выигрывает от роста доходности
А доллар только выигрывает от увеличения государственных заимствований на все эти военные мероприятия и премии, которую просят инвесторы, кредитующие США, которая толкает доходность трежерис до небывалых 5% по 10-летним бондам. Инвесторы по всему миру сбрасывают более рискованные, чем трежерис, активые, покупают доллар и облигации США. Так работает это, какзалось бы, противоречие.
Это продолжало оказывать давление на иену, которая в последний раз покупалась по 149,85 за доллар, недалеко от психологического порога в 150 за доллар, который, по мнению некоторых трейдеров, может спровоцировать вмешательство японских властей, как это произошло в прошлом году.
Пара доллар/иена, как правило, внимательно отслеживает изменения доходности долгосрочных казначейских облигаций, особенно с 10-летним сроком погашения.
Фунт стерлингов также подешевел на 0,03% до $1,2135, хотя и был на некотором расстоянии от своего двухнедельного минимума в $1,2093, достигнутого в четверг.
На более широком валютном рынке доллар США вырос, чему способствовала повышенная доходность казначейских облигаций.
Индекс доллара вырос на 0,07% до 106,28, хотя был близок к недельному снижению примерно на 0,3%.
В своем выступлении в четверг председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что сила экономики США и сохраняющаяся напряженность на рынках труда могут потребовать еще более жестких условий заимствования для контроля инфляции, хотя он добавил, что повышение рыночных процентных ставок может снизить необходимость действий центрального банка.
«Рынок, похоже, более спокойно относится к мнению о том, что ФРС собирается сделать паузу или, по крайней мере, отказаться от повышения ставки на заседании с 31 октября по 1 ноября», — сказал Рэй Аттрилл, глава валютной стратегии National Australia Bank.
«Очевидно, что он все еще не закрывает дверь перед перспективой повышения ставок, но в речи Пауэлла было несколько слов, которые, я думаю, представляют собой небольшое смягчение тона».
Денежные рынки почти полностью ожидают, что ФРС сохранит процентные ставки на прежнем уровне на своем предстоящем заседании по вопросам политики, по сравнению с вероятностью примерно в 94% неделю назад, согласно инструменту CME FedWatch.
В других уголках FX, евро снизился на 0,06% до 1,0575 доллара, в то время как австралийский доллар потерял 0,21% до последней отметки в 0,63155 доллара.
Новозеландский доллар снизился на 0,35% до 0,5829 доллара после падения до более чем 11-месячного минимума в 0,5816 доллара в четверг.
Новозеландский доллар был на пути к недельному снижению почти на 1%, на что оказали дополнительное давление данные, опубликованные ранее на этой неделе, которые показали, что потребительская инфляция в Новой Зеландии замедлилась до двухлетнего минимума в третьем квартале.
В Азии данные, опубликованные в пятницу, показали, что базовая инфляция в Японии в сентябре замедлилась ниже порога в 3% впервые более чем за год, но осталась выше целевого показателя центрального банка в 2%, хотя это мало повлияло на курс иены.
Китай, тем временем, сохранил свои базовые кредитные ставки без изменений на месячном уровне в пятницу, что соответствует ожиданиям рынка, на фоне признаков того, что некоторые части неустойчивой экономики, возможно, постепенно восстанавливаются.
«Я действительно ожидаю некоторого дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики в будущем, особенно до конца года», — сказала Кэрол Конг, валютный стратег Commonwealth Bank of Australia.
«Несмотря на то, что ранее на этой неделе мы получили более сильные, чем ожидалось, данные по ВВП, я думаю, что под поверхностью китайская экономика все еще довольно хрупкая».