Как заработать на акциях
Кажется, инвестировать в акции сложно: нужно понять, как их купить, во что выгодно вложиться, как заплатить налоги с прибыли. На деле стать акционером может каждый.
Разбираемся, как сделать первые шаги в инвестировании, получить доход с акций и снизить риски.
Акции — это ценные бумаги, которые выпускают компании для привлечения капитала. Они предлагают инвесторам часть имущества и право голоса в управлении бизнесом, а взамен получают деньги на развитие. Некоторые выплачивают акционерам дивиденды — часть прибыли, которая осталась после обязательных трат.
Когда инвестор покупает акцию, он становится совладельцем имущества компании и делит с ней и успехи, и риски. Компания получает прибыль — инвестор выигрывает за счет дивидендов или роста стоимости акций. Компания терпит убытки или разоряется — инвестор теряет вложенные деньги. Поэтому акции считают высокорисковым инструментом: нет гарантий, что вложенные средства принесут доход или хотя бы вернутся.
Раньше акции выпускали в виде бумажных документов. Сейчас их выпускают, продают и покупают в электронном виде. Данные о держателях акций хранят специальные организации — депозитарии и регистраторы.
Акции бывают обыкновенными и привилегированными. Обыкновенные позволяют голосовать на собраниях акционеров. А вот дивиденды по ним платят не всегда: это зависит от правил компании, решений собрания акционеров и размера прибыли.
В большинстве случаев обыкновенные акции стоят дороже привилегированных, потому что они дают право голосовать на собраниях акционеров.
Привилегированные акции дают право на фиксированные дивиденды, но обычно не позволяют голосовать.
Как будет меняться стоимость акций той или иной компании, не сможет точно предсказать даже опытный инвестор. Но есть несколько правил, которые помогают снизить риск при покупке акций.
Диверсифицировать портфель. Нельзя вкладывать все деньги в акции одной компании — если они упадут в цене, инвестор понесет серьезные потери. Чтобы снизить риск, приобретают акции компаний из разных секторов экономики и разных стран. Если акции одной компании потеряют в цене, рост стоимости других бумаг компенсирует убыток.
Еще один способ диверсифицировать портфель — купить инвестиционные паи Паевого инвестиционного фонда (ПИФ). В фондах собраны ценные бумаги разных организаций, поэтому вкладывать деньги в них безопаснее, чем в отдельные акции.
Выбирать акции надежных компаний. Новичку лучше вкладывать в так называемые «голубые фишки» — акции самых крупных компаний на бирже, которые демонстрируют стабильный рост стоимости.
Это не значит, что инвестировать в компании поменьше нельзя. Но важно проанализировать ситуацию: посмотреть на динамику изменения цен на акции, показатели в финансовых отчетах компании, отследить последние новости с упоминанием бренда. Хорошо, если у компании профицит бюджета, нет крупных задолженностей и она регулярно выплачивает дивиденды акционерам.
Акции можно купить самостоятельно на бирже через брокера или воспользоваться услугой доверительного управления.
Через брокера на бирже. По российскому законодательству торговать на бирже можно только через брокера.
Брокер — это посредник, который представляет инвесторов на бирже. Чтобы работать, он получает лицензию Центрального банка РФ на брокерскую деятельность. Также некоторые брокеры получают лицензии на депозитарную, дилерскую деятельность и управление ценными бумагами.
Через доверительное управление. Если у инвестора нет времени на управление активами или недостаточно знаний для торговли, он доверяет свои деньги профессиональным управляющим. Это можно сделать двумя способами: вложиться в фонд или заключить договор доверительного управления.
Паевый инвестиционный фонд (ПИФ) — это портфель из ценных бумаг. Управляющая компания формирует фонд и управляет им. Инвесторы покупают инвестиционные паи, а не конкретные ценные бумаги, которые входят в фонд.
ПИФ — более надежный и доступный вариант, чем акции отдельных компаний. Стоимость инвестиционного пая меньше колеблется за счет того, что в фонде собраны ценные бумаги разных компаний. Одни снизились в цене — другие выросли.
Доверительное управление через управляющего отличается от вложений в фонды. Инвестор заключает договор с управляющей компанией или брокером и передает им средства. Она от его имени покупает ценные бумаги. Обычно этой услугой пользуются, когда вкладывают крупные суммы — от нескольких миллионов рублей.
На акциях зарабатывают двумя способами: получают дивиденды или продают дороже, чем купили.
Получать дивиденды. Дивиденды — это доля прибыли, которой компания делится с инвесторами. Их не всегда выплачивают: если компания терпит убытки или решила вложить прибыль в развитие, дивидендов может не быть. Дивиденды начисляют на брокерский счет раз в квартал, полугодие или год.
Продавать дороже, чем купили. Цена акций на рынке регулируется спросом и предложением. Компания растет и получает прибыль — инвесторы хотят купить ее акции, а акционеры не торопятся продавать, следовательно — цена растет. И наоборот, если в компании проблемы, держатели акций стремятся их продать, а покупать никто не торопится — цена падает.
| Компания | Стоимость акции 29 декабря 2018 года | Стоимость акции 30 декабря 2019 года | Дивиденды за 2019 год |
|---|---|---|---|
| Полюс (PLZL) | 5 399,00 ₽ | 7 103,50 ₽ | 230,00 ₽ |
| ГМК Норильский никель (GMKN) | 13 039,00 ₽ | 19 102,00 ₽ | 557,20 ₽ |
| ГК ПИК (PIKK) | 376,30 ₽ | 400,40 ₽ | 22,71 ₽ |
| Магнит (MGNT) | 3 511,50 ₽ | 3 425,00 ₽ | 157,00 ₽ |
| МТС (MTSS) | 238,00 ₽ | 319,95 ₽ | 20,57 ₽ |
На разнице в цене зарабатывают двумя способами: держат акции несколько лет перед продажей или спекулируют.
Обычно инвесторы вкладываются в акции на годы. Они просто держат бумаги на счете, получают дивиденды и не паникуют, если стоимость бумаг снижается. Если компания развивается — спустя годы акции стоят дороже.
Есть и другой подход — купить акции дешевле, быстро продать дороже. Это спекуляция, она похожа на рулетку: предсказать рост или падение акций практически невозможно. Так что спекуляция акциями требует глубокого понимания рынка и опыта в аналитике.
Помимо стоимости акций и налогов, инвестор платит брокеру комиссии за обслуживание счета и за операции. Обычно первые бывают фиксированными, а вторые измеряются в процентах от суммы сделки.
Брокер сам назначает сумму комиссий и может предложить своим клиентам несколько тарифов на выбор. Например, Ак Барс Финанс не берет комиссию за обслуживание брокерского счета. Инвестор платит только процент от сделок.
Пример
Допустим, начинающий инвестор хочет вложить 100 000 ₽. Он выбирает между двумя тарифами. Первый тариф — с комиссией 0,02% от сделок и фиксированным платежом 500 ₽ в год. Второй — с комиссией 0,04% и без фиксированного платежа.
Расходы для первого тарифа = 100 000 ₽ x 0.02% + 500 ₽ = 520 ₽
Расходы для второго тарифа = 100 000 ₽ x 0.04%= 40 ₽
Получается, инвестору выгоднее воспользоваться вторым тарифом.
Акции — рискованный инвестиционный инструмент. Их стоимость зависит от множества факторов: положения дел в компании, скандалов, аварий, политики. Они то дешевеют, то дорожают — с этим связаны риски.
-
Акции упадут в цене. Инвестор продаст их дешевле, чем купил, и понесет убытки.
Переживаете, что акции упадут в цене — воспользуйтесь заявкой стоп-лосс. Она нужна, чтобы брокер продал акции, если бумаги подешевеют. Стоп-лосс работает так: инвестор выбирает бумагу, указывает количество лотов и цену. Если на бирже заключат сделку по этой цене или ниже, брокер выставит акции на продажу. Стоп-лосс страхует от серьезных убытков, но лишает прибыли в случае, если за упадком следует рост.
Не вкладывайте все деньги в акции. Оставьте хотя бы 20% портфеля для более консервативных инструментов — облигаций и вкладов.
Когда инвестор получает дивиденды или продает акции с прибылью, он платит налог на доходы физических лиц (НДФЛ). Ставка для резидентов РФ — 13%, для нерезидентов — 15%.
Бывает, что ставка налога отличается от стандартной. С дивидендов зарубежных компаний возьмут налог до 30%. Если вкладываетесь в зарубежные акции, уточняйте ставку налога и можно ли его снизить.
Обычно налог с дивидендов удерживает налоговый агент — брокер. Но так происходит не всегда: например, брокер может не удержать налог с дивидендов по акциям иностранных компаний. В этом случае инвестор подает декларацию 3-НДФЛ и сам платит налог.
Для инвесторов действуют налоговые льготы.
Вычеты по ИИС. Владельцы ИИС получают один из двух вычетов на выбор: А или Б.
Вычет, А — на взносы. Налоговая возвращает 13% от суммы, внесенной на ИИС. В год можно вернуть налог со взносов до 400 000 ₽ — вычет составляет до 52 000 ₽. Чтобы получить вычет А, подают заявление в налоговую.
Вычетом, А могут воспользоваться только те, кто платит НДФЛ по ставке 13%.
Вычет Б — на прибыль. Инвестор не платит налог с прибыли от сделок. Вычет оформляют, когда закрывают ИИС — для этого просто предупреждают брокера. Вычет подходит тем, кто не платит НДФЛ или получает значительный доход от торговли на рынке ценных бумаг.
Воспользоваться можно только одним типом вычета. Если владелец счета один раз подал заявление на вычет А, вычет Б ему не положен.
Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами (ЛДВ). Если акции куплены более трех лет назад, налог не нужно платить с 3 млн рублей прибыли за каждый год владения акциями. Получается, за три года сумма составит 9 млн рублей вычета, за пять лет — 15 млн. Если инвестор продает акции и получает прибыль от сделки меньше, чем сумма вычета, он не платит налог. Больше — платит 13% от разницы.
Всё об акциях простыми словами: что это за ценные бумаги и как на них заработать
Акции «Башнефти» за 13 лет принесли инвесторам прибыль в 4730%. Если вы хотите успешно инвестировать в акции — сначала изучите базу с нашим гайдом.
Иллюстрация: Оля Ежак для Skillbox Media
Акции — самый популярный инструмент на биржевом рынке: в 2022 году частные инвесторы вложили в них на Мосбирже 243,5 миллиарда рублей. Но чтобы зарабатывать на акциях, нужно понимать, как устроены инвестиции в них.
В этом материале Skillbox Media расскажем:
- что такое акции; акции;
- что такое дивиденды;
- какие виды акций существуют; на акциях; бумаги; — пошагово;
- как узнать больше об инвестициях.
Что такое акции
Акция — ценная бумага, которая подтверждает право собственности на долю в акционерном обществе. Простыми словами, акция — доля в компании.
Инвестор, который покупает акцию, становится совладельцем бизнеса, получает права на часть её прибыли и на участие в общих собраниях акционеров. Например, владелец всего одной акции может участвовать в собрании, где принимают решения по развитию бизнеса или распределению прибыли.
Инвесторы покупают акции, чтобы заработать на их росте или на дивидендах. Что это значит, расскажем ниже.
Курсы Skillbox для тех, кто хочет сохранить и увеличить капитал
- «Трейдинг» — научиться торговать на финансовых рынках, контролировать риски и совершать обдуманные сделки.
- «Финграмотность: учимся управлять бюджетом, копить и инвестировать» — узнать, как контролировать расходы и доходы и грамотно инвестировать.
Как работают акции
Когда компании нужны деньги на развитие, она может взять кредит в банке или выпустить акции. Чем больше денег нужно, тем больше будет переплата за кредит. Поэтому компания может решить, что ей выгоднее выпустить акции.
Выход на биржу называется IPO — это первая публичная продажа акций компании неограниченному кругу лиц. Любой желающий инвестор или инвестиционный фонд может купить бумаги.
При IPO цена акции формируется из уставного фонда компании — в него входят оборудование, склады, офисы, сырьё, деньги и другое. Стоимость этих активов делится на количество акций, выпущенных в обращение.
Цена акции = Уставной фонд компании / Количество акций
Дальше цена меняется в зависимости от интереса инвесторов.
Если в компанию верят, акции пользуются спросом, а цена бумаг растёт. Если не верят — цена падает. Поэтому акции считаются рискованным инструментом: можно строить гипотезы и прогнозы, но точно предсказать, будет компания расти или нет, не получится.
На стоимость акций может повлиять что угодно: новость в СМИ, новый закон, приход или уход конкурента, ожидания инвесторов, отчёты компании, политика и даже слухи.
Например, в 2020 году после новостей о локдауне в Москве акции «Абрау-Дюрсо» выросли на 53,59%.
А акции «Алросы» упали на 5,81% из-за новости о повышении налога на добычу полезных ископаемых.
Обычно инвесторы не обращают внимания на незначительные просадки после новостей и слухов. Если с бизнесом всё в порядке, а инвесторы отреагировали негативно, даже после самых сильных падений стоимость акций возвращается к прежней или превышает её.
Например, акции «Сбера» в течение всего времени падали и поднимались, но даже после сильного падения в 2022 году снова начинается рост.
Но может получиться наоборот: компания не получит прогнозируемого дохода или проект вообще не оправдает надежд. Тогда стоимость акций упадёт — инвесторы не получат прибыли и могут потерять вложенные деньги.
Например, акции компании «Обувь России» с момента выхода на биржу упали на 91,52% и ни разу не отыграли свою первоначальную стоимость. Инвесторы, которые вложились в самом начале, потеряли деньги.
Что такое дивиденды по акциям
Дивиденды — это доля прибыли, которую компания распределяет среди своих акционеров. С помощью дивидендов компания поощряет акционеров и поддерживает интерес к акциям.
Решение о выплате дивидендов принимает собрание акционеров. У каждой компании свой размер дивидендов и сроки выплат. Они могут меняться. Это может быть, например, 10% годовых с выплатой раз в квартал или 12% годовых с выплатой два раза в год. Обычно устанавливают процент выплаты на одну акцию, а не фиксированную сумму.
Например, в 2019 году «Норильский никель» выплатил дивиденды три раза — по 14,64%, 10,10% и 11,47% на акцию. А в 2022 году два раза — 10,58% и 13,24% на акцию.
Компании не обязаны платить дивиденды. Есть компании, которые в принципе не платят дивиденды, а всю прибыль вкладывают в развитие, — например, «Яндекс».
Есть компании, которые могут сначала платить, а потом перестать, или сделать перерыв в выплатах. Например, «Сбер» платил дивиденды с 2001 года, а в 2022 году перестал.
Виды акций
Акции бывают обыкновенные и привилегированные. Требования к ним прописаны в статье 25 №208-ФЗ.
Обыкновенные составляют не менее 75% от уставного капитала. По ним инвестор получает право голоса — одна акция равна одному голосу. Дивидендов по ним может не быть.
Привилегированные составляют не более 25% от уставного капитала. По ним компания обязана платить дивиденды согласно статье 42 №208-ФЗ. Исключение — нулевая прибыль. Тогда держатели привилегированных акций получают право на участие в собрании акционеров.
Например, так сделал ВТБ в 2022 году. Вместо выплат дивидендов банк пустил деньги на кредитование корпоративных клиентов и финансовых организаций.
Стоимость привилегированных акций должна быть равна или выше стоимости обыкновенных. Например, цена у двух видов акций «Сбера» одинаковая, а у «Татнефти» привилегированные акции на 1 рубль дороже обыкновенных.
Как зарабатывать на акциях
На акциях зарабатывают трейдеры и инвесторы. Трейдеры зарабатывают на минимальных изменениях цены акций. Чаще всего они используют две стратегии.
Игра на повышение. Трейдеры покупают акцию и продают её дороже в течение короткого времени. Доход, как правило, небольшой — например, 2–5%. Но есть трейдеры, которые ждут 30% и больше и только потом фиксируют прибыль.
Игра на понижение. Эти сделки называют шортами. Это продажа акций, валюты или товаров, которыми трейдер не владеет на данный момент, то есть берёт их в долг.
Проще говоря, трейдер берёт в долг акции, которые, по его мнению, скоро должны упасть в цене. Продаёт бумаги по текущей стоимости и ждёт их понижения. Когда цены на акции снизятся, трейдер покупает их с дисконтом и возвращает «долг», а разницу между покупкой и продажей оставляет себе.
Инвесторы чаще используют долгосрочные стратегии — покупают акции как минимум на пару лет. Они используют три стратегии — получают прибыль с дивидендов, от продажи или всё вместе.
Прибыль от дивидендов. Можно покупать акции компаний, которые платят дивиденды, и получать с них прибыль.
Доходность дивидендов зависит от разных факторов: какую прибыль получила компания, какую долю она направит на выплаты и какой будет сумма выплат по отношению к текущей стоимости акции. Размер дивидендов и количество выплат могут меняться каждый год.
Например, в 2021 году «Башнефть» выплатила по привилегированным акциям 0,1 рубля на акцию, а в 2022 году — уже 117,29 рубля на акцию.
Если бы инвестор купил в 2010 году 1000 акций ради дивидендов, то к 2023 году его портфель бы вырос на 2846,93 рубля, или на 17,79%.
| Потратил в 2010 году | Прибыль с дивидендов на 2023 год |
|---|---|
| 16 000 рублей | 2 846,93 рубля |
Прибыль от продажи. Когда компания развивается — запускает новые проекты, нанимает больше людей, совершенствует производство, увеличивает продажи, — её прибыль растёт. Инвесторы это видят и покупают акции в надежде на высокую доходность в будущем. Чем больше желающих купить акцию, тем выше её цена.
Например, с 2010 года привилегированные акции «Башнефти» выросли на 4712,5%.
Если бы инвестор купил в 2010 году 1000 акций (тогда это стоило 16 000 рублей), к 2023 году это же количество акций он мог бы продать за 770 000 рублей.
| Потратил в 2010 году | Продал в 2023 году |
|---|---|
| 16 000 рублей | 770 000 рублей |
Прибыль от дивидендов и продажи. Инвестор может в течение многих лет получать дивиденды, а потом продать акции и зафиксировать прибыль.
Допустим, инвестор держал акции «Башнефти» с 2010 года, получал всё это время дивиденды, но в 2023 году решил продать акции. В таком случае, с учётом полученных дивидендов и разницы с продажи, инвестор получил прибыль в размере +4730,29%.
| Потратил в 2010 году | Получил дивидендов за 13 лет | Продал в 2023 году |
|---|---|---|
| 16 000 рублей | 2 846,93 рубля | 770 000 рублей |
Где купить акции и сколько они стоят
Акции компаний торгуются на бирже. Чтобы купить их, нужен брокер.
Брокер — это юридическое лицо, которое даёт клиентам доступ на биржу. Если проще, делает так, чтобы инвесторы могли покупать ценные бумаги — например, акции и облигации.
Купить акции без брокера невозможно. Вот статья, которая поможет разобраться, чем занимается брокер.
Стоимость акций зависит от множества факторов. Есть акции, которые торгуются за копейки, а есть акции, которые стоят десятки или сотни тысяч. Например, акции ВТБ можно купить за 0,01641 рубля, а «Транснефти» — за 89 650 рублей. Но цена может меняться каждый день, час и минуту.
В перспективе акции крупных надёжных компаний обычно растут. Например, акции «Сбера» в 1998 году стоили 0,42 рубля, а в 2023 году стоят уже 158,91 рубля.
Как покупать акции — пошагово
Выбрать брокера. Список брокеров можно посмотреть на сайте Банка России. Чтобы выбрать подходящего, сравните условия торговли у разных компаний — например, размер комиссии, ограничения, качество поддержки.
Открыть брокерский счёт. Можно открыть обычный брокерский счёт либо ИИС — это индивидуальный инвестиционный счёт, с помощью которого можно получить налоговый вычет или не платить его вовсе.
Получить доступ в личный кабинет. Нужно установить на компьютер платформу для торговли или скачать мобильное приложение.
Пополнить счёт. Большинство брокеров разрешают пополнение с банковской карты.
Выбрать акции. Можно сделать это самостоятельно — например, выбрать бумагу по предпочтительному сектору, размеру капитала компании, потенциалу роста и другим показателям.
Ещё можно последовать советам брокера — в приложениях обычно есть аналитический раздел, в котором брокер рекомендует бумаги. Но учтите, что его прогнозы могут не оправдаться.
Купить акции. Нажать в профиле нужной бумаги кнопку «купить». Бывает, что инвестор видит одну цену, а покупка в итоге происходит по другой. Мы уже говорили, что цена акции может меняться за секунды. Покупка произойдёт по той цене, которая была в момент сделки.
Как получать дивиденды ежемесячно: пошаговая инструкция
Что ещё нужно учитывать при покупке дивидендных бумаг
Ошибки при составлении дивидендного портфеля
Еженедельная рассылка с лучшими материалами «Открытого журнала»
Без минимальной суммы, платы за обслуживание и скрытых комиссий
Откройте счёт с тарифом «Всё включено» за 5 минут, не посещая офис.
проект «Открытие Инвестиции»
Открыть брокерский счёт
Тренировка на учебном счёте
Об «Открытие Инвестиции»
Москва, ул. Летниковская,
д. 2, стр. 4
8 800 500 99 66
Согласие на обработку персональных данных
Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+
АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 (без ограничения срока действия).
ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.
Что такое дивиденды и как их получить частному инвестору
Дивиденды — часть прибыли компании, которую может получить владелец акции. Чем больше бумаг у инвестора, тем большую долю прибыли компания отдаст своему акционеру.
Как узнать размер дивидендов
Компании публикуют новости о дивидендах и финансовых результатах на своих корпоративных сайтах в специальном разделе для акционеров и инвесторов. В нем можно узнать о том, как рассчитывается размер дивиденда, периодичность выплат и дивидендную историю. Информацию о российских компаниях также можно найти на сайтах специализированных агентств, например на портале e-disclosure.ru или на сайте биржи.
Размер дивидендов и дату закрытия реестра рекомендует совет директоров компании или наблюдательный совет, а окончательное решение о выплате дивидендов утверждает общее собрание акционеров. На этом собрании владельцы акций не могут повысить размер дивидендных выплат, но могут поддержать рекомендации совета директоров или наблюдательного совета (это происходит чаще всего), уменьшить выплаты или отказаться от них совсем.
Как получить дивиденды частному инвестору
Для получения дивидендов инвестору нужно открыть и пополнить брокерский счет, а потом купить акции не менее чем за два рабочих дня до составления списка акционеров, имеющих право на получение дивидендов. Это связано с тем, что акции на Московской и Санкт-Петербургской биржах торгуются в режиме T+2, то есть покупатель становится обладателем бумаг через два рабочих дня после сделки.
Больше ничего особенного делать не нужно — после вычета налога брокер переведет дивиденды на брокерский счет , индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) или банковский счет инвестора. Это произойдет максимум через 25 рабочих дней после даты закрытия реестра на получение дивидендов.
Кто и как платит?
При выборе дивидендных акций частному инвестору можно изучить историю выплат. Есть американские компании, которые выплачивают дивиденды на протяжении последних 25 лет и даже ежегодно их увеличивают. Их акции рейтинговое агентство Standard & Poor's включило в специальный индекс «дивидендных аристократов» — S&P 500 Dividend Aristocrats. В этот индекс обычно входит около 50 компаний с капитализацией более $3 млрд.
В индекс, например, входят производитель газированных напитков Coca-Cola и производитель лекарств и потребительских товаров Johnson & Johnson, которые повышают дивиденды 56 лет подряд. Сеть гипермаркетов Target увеличивает дивиденды 51 год подряд, биофармацевтическая компания AbbVie поднимает дивиденды 46 лет, телекоммуникационный гигант AT&T — 35 лет, а нефтяная компания Chevron — 31 год подряд.
S&P исключает компании из индекса «дивидендных аристократов», если им не удается увеличить выплаты дивидендов по сравнению с предыдущим годом или они по каким-то причинам покидают индекс S&P 500. Агентство пересматривает состав индекса ежегодно в январе. Ребалансировку долей акций в индексе S&P 500 Dividend Aristocrats компания делает в конце января, апреля, июля и октября.
Среди российских компаний размер дивидендов на акцию в течение последних 20 лет увеличивает компания ЛУКОЙЛ.
Не все компании платят дивиденды. Также в дивидендной политике многих эмитентов зафиксированы условия, при которых можно ничего не выплачивать. Например, компания может отказаться от выплат, если вместо прибыли получит убыток.
РБК Quote определила 15 российских акций, которые принесли наибольшую дивидендную доходность в 2019 году:
Дивидендная доходность рассчитана как процентное отношение суммы дивидендов, выплаченных в течение года на одну акцию, к цене акции на начало 2019 года.
Что такое дивидендный гэп и как на нем заработать
После составления списка акционеров, имеющих право получить дивиденды, котировки акций чаще всего падают. Обычно это снижение сопоставимо с размером дивидендов. Такое падение цены называют дивидендным гэпом.
Самые распространенные инвестиционные стратегии, связанные с дивидендами:
- инвестор может купить бумаги после объявления рекомендаций совета директоров о размерах дивидендов и продать акции после закрытия реестра, несмотря на падение цены. По подсчетам РБК Quote, такая стратегия чаще всего оказывается наиболее прибыльной;
- акции можно купить строго за два рабочих дня до закрытия реестра и продать сразу после составления списка акционеров. В этой стратегии ставка делается на то, что гэп все же окажется меньше, чем размер дивидендов;
- можно купить акции сразу после объявления рекомендаций совета директоров по объему дивидендов, а потом не спешить с продажей и дождаться закрытия дивидендного гэпа;
- можно отказаться от дивидендов и купить акции сразу «на дне», воспользовавшись падением цен после составления списка на получение дивидендов в расчете на то, что котировки быстро вернутся к уровню отсечки.
Купить акции американских дивидендных аристократов или надежных российских компаний можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.
Стоимость компании на рынке, рассчитанная из количества акций компании, умноженного на их текущую цену. Капитализация фондового рынка – суммарная стоимость ценных бумаг, обращающихся на этом рынке. Лицо, выпускающее ценные бумаги. Эмитентом может быть как физическое лицо, так и юридическое (компании, органы исполнительной власти или местного самоуправления). Существенный ценовой разрыв между ценой бумаги в период между закрытием и открытием торгов. Дивиденды — это часть прибыли или свободного денежного потока (FCF), которую компания выплачивает акционерам. Сумма выплат зависит от дивидендной политики. Там же прописана их периодичность — раз в год, каждое полугодие или квартал. Есть компании, которые не платят дивиденды, а направляют прибыль на развитие бизнеса или просто не имеют возможности из-за слабых результатов. Акции дивидендных компаний чаще всего интересны инвесторам, которые хотят добиться финансовой независимости или обеспечить себе достойный уровень жизни на пенсии. При помощи дивидендов они создают себе источник пассивного дохода. Подробнее Брокерский счет позволяет физическим лицам покупать и продавать ценные бумаги и валюту на фондовых рынках. Поскольку участниками торгов на биржах могут быть только брокеры и дилеры, обычным гражданам требуется заключить с такими посредниками договор, благодаря которому брокер будет проводить сделки от лица инвестора. Брокерский счет нужен, чтобы проводить через него деньги на покупку ценных бумаг. Подробнее