Alameda research что это

Alameda Research — теневая рука рынка

Доброго времени суток, вас приветствует автор канала Египетские фрукты(ТЫК)! Некоторые из нас попадают в сферу криптовалют совершенно случайно: услышали что-то от друга или из новостей. Пальцы отстучали по клавиатуре заветное слово “биткоин”. Вскоре купили некоторое количество криптовалюты, но буквально через несколько дней продали её со значительным убытком.

Дело в том, что на другой стороне находится опытный игрок. Многолетняя практика работы с торговым терминалом позволяет ему забирать деньги у неосведомленных новичков, а впоследствии направлять их себе в прибыль.

А что это за повелитель рынка?

Сегодня мы пройдём путь становления одной из самых влиятельных фигур сферы сryptocurrency вместе с Alameda Research.

Начнем с того, что Alameda Research настолько влиятельная компания, что равнодушных по отношению к ней попросту нет. Кто-то любит Alameda за будоражащие манипуляции, а кто-то ненавидит. Очень противоречивая репутация складывается вокруг всего, чего касается Alameda Research и в частности Сэм Бэнкман-Фрид.

Чтобы понимать масштабность ситуации — Alameda управляет соизмеримым капиталом в 10% от капитализации всей сферы криптовалют. И теперь представим, что вся эта мощь не просто перемещается по рынкам в любой момент времени, а направляется точечно в слабые места рынка. С точностью снайпера, инструментарием хирурга, словно профессиональный костоправ, они оказывают колоссальное давление на небольшую область рынка, которая нередко под этой тяжестью скоропостижно рушится.

Огромный капитал в руках у ребят, которые не только мастерски обладают всевозможными инструментами кредитования, широкими навыками технического анализа, но и умеют смотреть вперед, далеко вперед. Кто еще додумается создать биржу под собственные нужды, когда столкнется с неудобством и ограниченностью остальных? Да, я об FTX.

Их можно ненавидеть, можно любить, но пройти мимо попросту невозможно.

В этой статье мы хотим пролить немного света на покров таинственной и молниеносной Alameda Research. Когда ты понимаешь, что может происходить с рынком и кто этим всем заправляет, — принимать важные решения куда проще.

Все это означает, что любая сделка, которую проводит Alameda, потенциально может сдвинуть рынки, или даже навсегда их изменить. Компанию постоянно обвиняют в манипуляцией рынков. В какой-то степени, Alameda ради этого и была создана — обнажить и вскрыть уязвимости рынка, что в долгосрочном периоде оказывает положительный эффект, делая рынок сильнее. Санитары леса.

Основатель верит, что с большой силой приходит большая ответственность. С него мы и начнем знакомство.

Сейчас Сэм-Бэнкман-Фрид самый богатый публичный человек из сферы криптовалют. Это единственный человек, кроме Марка Цукерберга, который так быстро и колоссально разбогател. Вы же хотите узнать, как это все зарождалось?

Сэм Бэнкман-Фрид родился в 1992 году в семье профессоров права Стэндфордского университета. По воспоминаниям близких, Сэм был отзывчивым и доброжелательным с самого детства. Уже позже детская самоотверженность переросла в альтруизм. С отличием окончив школу, в 2010 он поступил в Массачусетский технологический институт. Все четыре года учёбы Сэм вёл жизнь обычного студента: играл в League of Legends и пытался не завалить диплом. Ведь защитить мид или защитить диплом MIT — действительно непростой выбор. Но при всей любви к играм, про учёбу студент не забывал и смог успешно её окончить. Теперь выпускнику престижного университета нужно было определиться со своим будущим.

Молодой человек предстал перед выбором: повысить учёную степень или отправиться в свободное плавание?

От мечты сделать мир лучше Сэм не отказался, но нужен был какой-то план. Отдавать с зарплаты небольшую сумму на пожертвования? Нет, Сэму хотелось большего – оказывать реальную помощь! Следовательно, нужно было направить отчисления в самые утилитарные сферы деятельности человека, чтобы каждый доллар окупал себя.

Но даже если так, то для этого нужны были деньги. МНОГО ДЕНЕГ.

New York. Фондовый рынок.

Шестизначная зарплата трейдера паёв фондового рынка слишком мала для таких амбициозных целей.

3 года работы в Jane Street Capital не приносили нужный результат. Ведь что такое сотни тысяч долларов годовой зарплаты, когда ты хочешь изменить весь мир?

Помните конец 2017 года, когда биткоин вырос с 2500$ до 20000$? Наблюдая за этим ростом, Сэм увидел отличную возможность заработать денег на рынке криптовалют: купить биткоин на бирже США, а после продать его с 30% наценкой на бирже Японии.

При этом парень с трудом понимал, что такое блокчейн и криптовалюты в целом. Всё, что его привлекало в этой сфере – хорошая прибыль от сделок.Для уверенной торговли на рынке и становления весомым игроком нужно было добавить лишь несколько штрихов.

1. Команда: несколько ребят, только окончивших университет.

2. Штаб-квартира: помещение, снятое на Airbnb.

3. Бюджет: собственные накопления, а также взятые в долг средства родственников и друзей. Всего — 1 миллион долларов.

4. Название: Alameda Research.

Уже в 2018 году Alameda совершала сделки с оборотом 25 миллионов долларов в день. Как им это удавалось?

Давайте разберем основные торговые стратегии.

Покупаем задёшево на одной бирже, а продаём — на другой. Настолько просто, что даже не верится.

В 2021 году Alameda заработала целое состояние на кимчи-премии покупая биткоин на бирже США, а в дальнейшем продавая его на бирже Южной Кореи.

Среднесрочная торговля подразумевает, что между покупкой или продажей актива проходит от нескольких дней до месяца. Данный временной промежуток идеально подходит для того, чтобы создать панику на рынке или же встать в лонг, заранее получив нужный инсайд.

Широкую популярность Alameda обрела во многом благодаря среднесрочным спекуляциям на рынке. Вот несколько известных примеров:

Каскад ликвидаций в декабре 2021 — Внимательная Alameda рассчитывает соотношения лонгистов и шортистов на рынке, а затем бьет точно в цель. Сложно предположить, насколько большие деньги им удалось сделать на данном движении.

Манипуляция ценой SOL — Вера в проект и публичный спор приносит x77 Сэму и его команде, а также внимательным зрителям.

Волны страха — Учимся лонговать и шортить с Alameda Research. Легчайшие х5 за месяц, каждый мог. Из-за падения курса waves произошел отток из USDN, можно было наблюдать рост тренда “давление на стейблкоины”.

Запасайтесь попкорном и расчехляйте переводчик 😉

Маркетмейкер управляет движением цены и поддерживает ликвидность, удовлетворяя спрос, а также сохраняет цены примерно на одном уровне, согласованном с биржей.Зачастую именно маркетмейкер стоит на очередном уровне поддержки и сопротивления. При определенных договорённостях у маркетмейкера может быть доступ к внутренней информации биржи, где он может посмотреть не только количество заявок на продажу или покупку, но также положение вашего стоп-лосс и тейк-профит. Дальше мы расскажем насколько большой доступ у Alameda Research к такой информации 🙂

Идея этой торговой стратегии состоит в том, чтобы одновременно открывать позиции в лонг и в шорт на двух разных монетах, которые имеют сильную корреляцию между собой. Если рынок вдруг резко и неожиданно полетит в любую из сторон, то из-за корреляции этих пар большои убыток по шорту будет перекрываться эквивалентной прибылью по лонгу. Средства, команда, высокоточный софт — всё это было у Alameda, чтобы выжать из стратегии максимум.

Теперь вы знаете, как торгует Alameda Research. Далее мы рассмотрим, как из больших денег сделать ОЧЕНЬ БОЛЬШИЕ.

Лонг — открытие позиции с целью заработать на повышении цены.

Шорт — открытие позиции с целью заработать на понижении цены.

В 2018 году было принято решение расширяться, так как на рынке не было биржи с удобным функционалом для профессиональных трейдеров. Если хочешь сделать что-то хорошо, то сделай это сам. Руководствуясь этим принципом, Сэм зарегистрировал компанию под названием “FTX Trading LTD”. А уже в 2019 году была запущена биржа криптодеривативов FTX.

На криптобиржах существует только два направления: Спотовый рынок — это рынок, на котором можно мгновенно купить или продать криптовалют.

Торговля деривативами — это обмен контрактами, которые связывают две стороны (покупателей и продавцов) для продажи или покупки актива на определенную дату в будущем.

Важно отметить, что Alameda хотела сделать максимально комфортную биржу для себя, попутно привлекая на платформу финансирование и крупных игроков. Большая часть средств находилась в обороте, а останавливаться в масштабировании было нельзя. Пришло время для сторонних инвестиций. В августе 2019 Seed-раунд позволил собрать 8 миллионов долларов от венчурных компаний, где наибольший вклад внесли Race Capital. В Декабре зоркий глаз Binance отметил немалый потенциал своего конкурента и купил целых 15% доли FTX за 70 миллионов долларов. В будущем Сэм выкупил её обратно, но уже за 2,3 миллиарда долларов. В 2021 году с инвестициями в платформу заглядывал наш фаворит Sequoia Capital, Race Capital, а также многие другие.

FTX успешно выйдя на рынок прочно закрепилась в ТОП-5 бирж. В процессе расширения, FTX поглотила такие компании как Blockfolio, Ledger X, а также продвигала себя через звезд NFL и NBA.

Как мы уже знаем, FTX и Alameda Research были созданы одним человеком, который предпочитает торговлю криптодеривативами — Сэмом Банкмен-Фридом. А значит, логично, что это стало основным направлением на FTX. На бирже появились такие примечательные функционалы как например торговля токенизированными акциями компаний или токены в виде ставок на победу одного из президентов. Вполне возможно, FTX придумает что-то что позволит им обогнать конкурентов в два счёта и занять первое место в рейтинге, ведь интерес к криптодеривативам растёт с каждым годом, а компания уже проявила себя как инноватор.

В 2018 году у Alameda был торговый принцип: «Не стоит гнаться за публичностью, иногда от нее только хуже.» Но в 2019 году, когда Сэм запустил FTX, ему нужно было создать вокруг нее сообщество, поэтому он вышел в свет и стал ее публичным лицом.

Сегодня Alameda Research уже не просто трейдеры в квартирке, снятой на Airbnb, а целая организация с огромным штабом сотрудников. Каждую неделю они инвестируют в перспективные фонды, каждые несколько месяцев их почерк прослеживается в падениях и росте рынка, каждый год они захватывают всё больше пространства для торговли.

На данный момент Alameda управляют двое трейдеров, с которыми Банкмен-Фрид начинал работу в 2017 году. Они доказали, что могут справляться самостоятельно, пока Сэм 98% времени занимается развитием FTX. В команду также приходят новые специалисты: разработчики, трейдеры, аналитики и инвестора.FTX тоже не стоит на месте. Появляются новые токены с предсказаниями, стадионы соглашаются сменить название на FTX-арена, а как насчет собственной киберспортивной команды? TSM-FTX, звучит круто. Сэм буквально живёт в офисе компании, и все происходит под его чутким надзором.

Венчурное инвестирование и манипуляции на рынке позволяют Alameda Research зарабатывать огромные деньги. Биржа FTX служит платформой для исследования аудитории и разработки новых торговых стратегий. Именно поэтому в 2022 году мелькание этих двух организаций в новостях и комьюнити растёт в геометрической прогрессии. Вера в проекты (как это было с SOL), связи с инвесторами и миллиарды долларов — всё, что нужно для обнаружения и взращивания будущих гемов. Мы хотели раскрыть всю многогранность Alameda Research, описать их возможности и предоставить читателю пищу для размышлений. Всего за 4 года они сумели вырасти из небольшого стартапа в многомиллиардную компанию. Что же их ждёт в будущем? Возможно ответ кроется в одном из небольших стартапах, который профинансирует Alameda.

Крипта или реальные акции? А почему бы не совместить? Связанная с главой FTX Сэмом Бэнкманом-Фридом фирма Emergent Fidelity Technologies стала владельцем 7,6% доли в онлайн-брокере Robinhood.

Приложение Robinhood стало популярным в условиях пандемии и скачка интереса к Dogecoin. Торговля с крупнейшим мем-токеном во втором квартале 2021 года принесла свыше 40% доходов компании.

Что такое исследования Аламеда? Инкубатор стартапов Сэма Бэнкмана-Фрида

Alameda Research, поддерживаемая Сэмом Бэнкманом-Фридом, является одним из крупнейших венчурных фондов в криптовалюте. Экосистема Solana — крупнейшее достижение Alameda Research.

В 2021 году мы стали свидетелями привлечения венчурных капиталов (венчурных капиталистов), которые вложили значительные средства в мир криптовалют. Как и везде, мир венчурного капитала можно разделить на уровни. Крупнейшие венчурные капиталисты могут управлять криптоактивами на миллиарды долларов.

Alameda Research сделала огромную ставку на Solana и ее экосистему, что принесло венчурному капиталу колоссальное состояние. И в этой статье мы познакомим вас с исследованиями Аламеда, которые охватывают:

• Обзор исследований Аламеда.
• Анализ портфеля.
• Производительность Alameda Research.
• Тезис об инвестициях.

Давайте узнаем, как Alameda Research возглавляют Сэм Бэнкман-Фрид и Сэм Трабукко.

Что такое исследования Аламеда?

Alameda Research — это ориентированный на криптовалюту венчурный капитал, основанный в конце 2017 года Сэмом Бэнкманом-Фридом (SBF), который является генеральным директором централизованной биржи FTX. Согласно основному веб-сайту Alameda Research, в настоящее время они управляют крипто-активами на сумму 1 миллиард долларов и торгуют различными криптопродуктами (монетами, альткойнами и деривативами) на сумму от 1 до 10 миллиардов долларов.

Веб- сайт исследования Аламеда: alameda-research.com

В 2021 году Alameda Research была одной из самых влиятельных венчурных компаний в сфере криптовалют. Они участвуют в инвестировании в криптопроекты и трейдинге, OTC и маркет-мейкинге. Однако они расположены в Гонконге и на Багамах. Диапазон операций Alameda Research находится в глобальном масштабе. Они могут обратиться к передовым идеям, нуждающимся в поддержке.

Основные инвестиции Alameda Research в основном связаны с Solana и экосистемой Solana. Поэтому в следующих секторах мы разберем портфолио Alameda Research и команду, чтобы получить ценную информацию об авантюрном фонде.

Исследовательская группа Аламеда

Исследовательская группа Аламеда

Сэм Бэнкман-Фрид (SBF)

Сэм Бэнкман-Фрид — генеральный директор FTX — одной из крупнейших платформ для торговли криптовалютами. FTX заключила инвестиционную сделку на 420 миллионов долларов в раунде финансирования серии B-1, в результате чего оценка компании увеличилась до 25 миллиардов долларов. В списке Forbes 400 за 2021 год он занимает 32-е место с состоянием более 22,5 млрд долларов. Его скорость разбогатеть сравнима со скоростью Марка Цукерберга с Facebook.

Он передал контроль в качестве генерального директора Alameda Research двум новым генеральным директорам (Сэму Трабукко и Кэролайн Эллисон) . Он сказал, что после того, как он спрыгнет, работа этой криптоторговой фирмы останется прежней. Несмотря на то, что его имени больше нет на веб-сайте Alameda Research, ветераны криптографии вспомнят его, говоря о фирме.

Сэм Бэнкман-Фрид Твиттер: https://twitter.com/SBF_FTX

Сэм Трабукко стал со-генеральным директором Alameda Research после того, как SBF уступила эту должность. Как и в SBF, он имеет опыт количественного трейдера в некоторых финансовых компаниях, например, в отделе ETF облигаций SIG.

В Твиттере он часто активно делится своим анализом криптографии с помощью цифр и технических индикаторов. Вместе с SBF он использует Alameda Research и свои работы, размещая ценные посты в Twitter.

В ответе на вопросы он сказал: «Мы увидели, что выращивание урожая имеет огромную ценность, поэтому в течение нескольких дней мы развернули одну из крупнейших в мире операций по выращиванию урожая».

В более позднем секторе мы разберем проекты урожайного земледелия, в которых заинтересована Alameda Research.

Как и Сэм Трабукко, Кэролайн Эллисон назначена со-генеральным директором Alameda Research. Ранее она работала продавцом на Джейн Стрит. Она любит решать математику со средней школы. Однако в твиттере она, кажется, не слишком активна.

Портфолио исследований Аламеда

С 2017 года в криптопространстве Alameda Research теперь занимается как инвестированием, так и торговлей. Как упоминалось выше, они управляют криптоактивами на сумму 1 миллиард долларов и торгуют ежедневным объемом от 1 до 10 миллиардов долларов в различных классах криптоактивов.

Портфолио исследований Аламеда

Портфолио исследований Аламеда

Портфолио Alameda Research охватывает все ниши в криптопространстве. Однако команда концентрируется на более высоких уровнях криптоплатформ (уровнях приложений). Таким образом, мы можем увидеть некоторые заметные проекты по категориям в двух приведенных выше инфографиках.

• В марте 2021 года StarkWare привлекла 75 миллионов долларов в рамках раунда финансирования серии B под руководством Paradigm вместе с другими инвесторами (Alameda Research включена в число новых инвесторов). Несколько крупных венчурных капиталистов собираются, чтобы поддержать это масштабирующее решение для крупнейшей блокчейн-платформы смарт-контрактов Ethereum.
• В июне 2021 года Umee завершила посевной раунд стоимостью 6,3 млн долларов под руководством Polychain Capital и других инвесторов (участвовали Coinbase и Alameda Research). Umee — это платформа на основе Cosmos, которая использует протокол IBC для подключения Cosmos к Ethereum и другим блокчейнам EVM.
• Helium , сеть блокчейнов 5G, привлекла 111 миллионов долларов в ходе продажи токенов под руководством a16z, Alameda Research и Multicoin Capital, включая другие популярные венчурные капиталисты. В SBF заявили, что 5G станет огромной возможностью улучшить качество жизни во всем мире.
• Acala , DeFi Hub of Polkadot, была одной из 12 команд, выбранных для участия во второй программе акселерации DeFi Alliance, к которой Alameda Research присоединился в качестве наставника.

⇒ Как торговая фирма, инвестиционный тезис Alameda Research не нацелен на инфраструктурные проекты в криптовалюте. Кроме того, этот венчурный капитал часто участвует в качестве инвестора с другими крупными лидерами венчурного капитала в этих инфраструктурных сделках. У них хорошие отношения с другими венчурными капиталистами, пока они продвигаются в криптопространстве.

• Alpha Finance превращается в межсетевую экосистему DeFi, включающую продукты Alpha, которые могут приносить клиентам максимальную прибыль с минимальными рисками. Alameda Research позиционирует Alpha Finance в инвестиционном портфеле с 2018 года.
• Tulip Protocol , ранее называвшаяся Solfarm, привлекла 5 миллионов долларов в рамках раунда стратегического финансирования, проведенного Jump Capital, Alameda Research и другими инвесторами. Протокол Tulip на Solana предоставляет услуги по выращиванию урожая, которые могут устранить существующие проблемы блокчейна Ethereum.

⇒ Как уже упоминалось, Alameda Research инвестирует в Alpha Finance, которую можно рассматривать как модель выращивания урожая в криптовалюте. Таким образом, инвестиции Alameda Research в тюльпаны — это следующий шаг к поиску лучшей платформы для выращивания урожая для инкубации. Торговая фирма может представить себе, что Tulip Protocol станет следующей Alpha Finance Соланы.

• Coin98 Finance привлекла 4 миллиона долларов от Alameda Research в апреле 2021 года. Фирма, занимающаяся количественным трейдингом, считает, что рынок криптовалют будет быстро расти в последующие годы, поэтому они заключили инвестиционную сделку по продукту DeFi Coin98, базирующемуся во Вьетнаме.

Alameda Research x Coin98 Финансы

• Math Wallet заключил инвестиционную сделку на сумму 7,8 млн долларов в рамках раунда финансирования серии A+ под руководством Alameda Research в ноябре 2020 года. Платформа нацелена на создание мультицепочного кошелька, который может поддерживать более 60 блокчейнов, в том числе от крупных до менее популярных.
• MobileCoin привлекла 66 миллионов долларов от венчурных фондов, включая Alameda Research, Coinbase Ventures и других, в рамках раунда финансирования серии B в августе 2021 года. Целью проекта является создание технологической платформы для мобильных платежей, ориентированной на конфиденциальность.

⇒ Криптовалютные кошельки — это слой, который больше всего подвержен пользователям, поскольку каждый новый участник должен создать хотя бы один крипто-адрес. Компания Alameda Research по понятным причинам добавила в свой портфель несколько потенциальных проектов по всему миру.

• Mercurial Finance поддерживается DeFi Alliance, включая Alameda Research. DEX для стейблкоинов привлек финансирование на сумму более 10 миллионов долларов до мая 2021 года. Лидер DeFi Alliance считает, что ликвидность стейблкоинов необходима для процветания Соланы.
• DODO , китайский проект DeFi, привлек 5 миллионов долларов от ведущих венчурных фондов, включая Alameda Research, Pantera Capital, Binance Labs и других инвесторов. В рамках проекта был разработан новый алгоритм маркетмейкинга «Упреждающий маркетмейкер» (PMM), который объединяет операционные функции АММ и книги ордеров для снижения проскальзываний и снижения комиссий за газ.
• SundaeSwap , AMM DEX на Cardano, заключил инвестиционную сделку на 1,3 доллара с Alameda Research, cFund, Double Peak Group и другими инвесторами в сентябре 2021 года. В настоящее время Alameda Research нацелена на потенциальные блокчейн-экосистемы, чтобы расширить свое присутствие на Cardano. Ожидается, что SundaeSwap будет похож на PancakeSwap стиха Cardano.
• Nerve Finance , стабильный обмен на BSC, продал токенов на сумму 2 миллиона долларов крупным инвесторам (Three Arrows Capital, CMS Holding, Alameda Research и другим) в рамках раунда стратегического финансирования в апреле 2021 года. Однако в августе 2021 года Nerve Finance был переименован в Synapse. стать кроссчейн AMM платформой для токенов.

Nerve Finance сменила название на Synapse

• Протокол Parrot получил 5 миллионов долларов в ходе начального раунда, который был поддержан Alameda Research и другими инвесторами (включая Coin98 Ventures) в июне 2021 года. Протокол раскроет потенциал своего API стабильной монеты и маржинальной торговли vAMM.

Инвесторы протокола Parrot

• Oxygen привлекла инвестиционную сделку на 40 миллионов долларов, к которой в феврале 2021 года присоединились Alameda Research — ведущий инвестор Multicoin Capital и другие инвесторы. План Alameda Research с Oxygen стать похожим на Robinhood в области акций. Oxygen на Солане не будет полагаться на какую-либо централизованную организацию.
• Anchor Protocol — это кредитная платформа на Terra, поддерживаемая крупными инвесторами, такими как Alameda Research, Delphi Digital, HASHED, Pantera и т. д. Кредитная платформа в настоящее время является крупнейшим проектом на Terra с TVL более 8 миллиардов долларов.
• Port Finance имеет Alameda Research в качестве ведущего инвестора в стратегическом раунде финансирования серии A, чтобы привлечь 5,3 миллиона долларов от инвесторов, включая Spartan Capital и т. д. В настоящее время на платформе находится более 100 миллионов TVL, что является скромным числом по сравнению с другими, такими как Соленд с TVL на 500 миллионов долларов.
• В июне 2021 года Jet Protocol завершил начальный раунд на сумму 4,8 млн долларов США от MGNR, Sino Global Capital, CMS Holdings, Alameda Research и других инвесторов. После этого, в ноябре 2021 года, кредитная платформа привлекла 6,8 млн долларов США в последующем раунде под руководством Paradigm. , Solana Ventures, 3AC и других инвесторов. Инвестиционная сделка направлена ​​на ускорение разработки продуктов DeFi для Jet Protocol. Инвестиции помогают развитию Jet Protocol в долгосрочной перспективе.

⇒ Alameda Research инвестировала в 4 кредитных проекта на Солане, что является важным сигналом от этой торговой фирмы. Будучи ведущим инвестором, фирма, занимающаяся количественным трейдингом, планирует захватить рынок кредитования на Солане. Давайте посмотрим на цифры TVL (обновлено 6 января 2021 г.) этих инвестиций в проекты кредитования следующим образом:

• Портовое финансирование: $120 млн ТВЛ.
• Протокол Parrot: $90 млн TVL.
• Реактивный протокол: 23 миллиона долларов ТВЛ.
• Кислород: 6 миллионов долларов ТВЛ.

В то время как Solend с TVL в 500 миллионов долларов превосходит других на рынке кредитования на Solana, проекты, поддерживаемые Alameda Research, похоже, запыхались. Тем не менее, с его огромным фондом, Alameda Research может придумать идеи, чтобы изменить ситуацию.

• В 2020 году Perpetual Protocol привлекла 1,8 млн долларов в рамках раунда стратегического финансирования под руководством Alameda Research. Платформа использует дизайн vAMM для создания децентрализованной биржи деривативов. Некоторые могут сказать, что Perpetual Protocol — это комбинация Uniswap и BitMex.
• Drift Protocol объявила о привлечении 3,8 млн долларов от крупных инвесторов, таких как Multicoin Capital, Alameda Research, Jump Capital и т. д., для создания децентрализованного рынка деривативов на Solana. Платформа деривативов выпустила основную сеть с тысячами активных пользователей в день.
• Opium Network в ноябре 2020 года закрыла инвестиции в размере 3,25 долларов США от Alameda Research и других инвесторов для создания децентрализованного протокола деривативов на Ethereum.
• MCDEX привлекла 7 миллионов долларов в рамках раунда финансирования под руководством Alameda Research, Delphi Ventures, Multicoin Capital и других крупных венчурных капиталистов. Платформа нацелена на создание децентрализованного протокола бессрочного обмена AMM.

⇒ Компания Alameda Research, основанная ветераном трейдинга SBF, часто концентрирует свои инвестиции на торговых платформах (DEX, кредитование, деривативы и т. д.). Они профинансировали Perpetual Protocol и Opium Network на Ethereum, Drift Protocol в своей любимой экосистеме Solana и MCDEX на Arbitrum и BSC. Это даст Alameda Research и FTX больше ликвидности в криптомире.

• Solrise привлекла 3,4 миллиона долларов в раунде финансирования, в котором приняли участие Alameda Research, CMS Holdings, Delphi Digital, Jump Capital, Parafi Capita, DeFi Alliance и другие инвесторы. Несколько громких имен поддерживают этот уникальный проект, который создает не связанную с тюремным заключением и не требующую разрешений платформу управления фондами для пользователей, чтобы инвестировать.
• В сентябре 2021 года Prysm привлекла 3 миллиона долларов в рамках посевного раунда, проводимого North Island Ventures, включая крупные венчурные компании, такие как Alameda Research, Poly Chain и т. д.
• dHedge был поддержан с инвестициями в размере 1,8 миллиона долларов от крупнейших имен в криптопространстве, таких как DACM, Alameda Research, . с 2020 года.

⇒ Что касается проектов по управлению активами, Alameda Research делает ставку на каждый проект в каждой экосистеме (Solana, Ethereum и Polygon). С точки зрения трейдеров, Alameda Research распределяет риск убытков путем горизонтального инвестирования между экосистемами .

• В апреле 2021 года компания Three Arrows Capital, DeFiance Capital, Alameda Research и другие инвесторы (включая бизнес-ангелов) вложили в LIDO около 5 тыс. ETH в рамках предложения о распределении 3%. Платформа создана для управления поставленной ликвидностью на 3 основных платформах блокчейнов (Ethereum , Солана, Терра).
• Ren Protocol и Alameda Research объединились, чтобы повысить совместимость Solana. Это облегчает межсетевые цифровые активы и повышает ликвидность экосистемы Solana.
• Serum является вторым подразделением Сэма Бэнкмана-Фрида, помимо FTX, и выступает в качестве центра ликвидности, который получает основное внимание от венчурного фонда DeFi стоимостью 100 миллионов долларов, предоставленного Multicoin Capital. Serum — это децентрализованная биржа, работающая с центральной книгой лимитных ордеров (CLOB) на Solana. У платформы Serum очень большие амбиции по концентрации всей ликвидности проектов, построенных на основе Serum.

⇒ Alameda Research отдает приоритет ликвидности, циркулирующей внутри экосистемы. Торговая фирма участвовала в инвестиционной сделке в качестве ведущего инвестора, показывая, что тезис Alameda Research сосредоточен на ликвидности, особенно на проекте Serum.

• GuildFi успешно привлекла 6 миллионов долларов в рамках начального раунда финансирования под руководством DeFiance Capital, HASHED и других венчурных капиталистов (Alameda Research и Coin98 Ventures). Проект пытается создать экосистему web3, которая соединяет между собой несколько игр на основе блокчейна.

• DeFi Land привлекла 4,1 миллиона долларов от крупных венчурных капиталов: Animoca Brands, Alameda Research, Jump Capital, Solana Foundation и т. д., чтобы создать децентрализованную финансовую игру на Solana. Платформа представляет собой игру на сельскохозяйственную тематику, которая превращает модели DeFi в игру, чтобы пользователи могли получать доход во время игры.
• Genopets инициализировал новый криптографический термин «move-to-ern». В октябре 2021 года игра привлекла 8,3 миллиона долларов в ходе начального раунда финансирования, проводимого Konvoy Ventures и Pantera Capital вместе с Alameda Research и другими инвесторами.
• Hawku привлекла 4 миллиона долларов в ходе начального раунда от крупных венчурных фондов: Multicoin Capital, Alameda Research, Animoca Brands, Solana Foundation.

⇒ Как и другие крупнейшие венчурные фонды, Alameda Research также пытается отхватить кусок пирога от GameFi. Тем не менее, это не самая сильная категория Alameda Research, поскольку команда имеет опыт работы в сфере трейдинга. Поэтому Alameda Research часто выступает в роли участника инвестиций.

В какую экосистему инвестировала компания Alameda Research?

Экосистема Солана

С самого начала генеральный директор FTX (ранее Blockfolio) Сэм Бэнкман-Фрид изображал будущее своих продуктов, связанных с Solana. Он считает, что высокоскоростной блокчейн сможет удовлетворить мировой спрос на транзакции. Солана находится на пути к этой точке на дорожной карте через несколько лет.

SBF сделал ставку на Солану в январе 2021 года в ответном твите, когда SOL торговался по 3 доллара. Более поздняя история стала историей, когда ATH SOL в 2021 году составлял 250 долларов (x83) . Твит был эпическим в этом крипто-круге, поскольку другие подражали шаблону твитов.

Поскольку Чанпэн Чжао поддерживает Binance Smart Chain в качестве генерального директора Binance, Alameda Research вдохновляется духом Solana самого богатого имени в криптовалюте SBF, поэтому большинство инвестиций приходится на проекты, основанные на Solana. SBF сделал ставку на Solana, и теперь он пытается развивать экосистему Solana за счет приобретений и инвестиций. Таким образом, Alameda Research славится своей репутацией в Солане.

Ниже приводится список проектов на базе Соланы, в которые инвестировала компания Alameda Research:

• Слой 1: Солана (6/2021).
• Инфраструктура: Syndica (11/2021)
• Управление активами: Solrise (7/2021).
• Yield Farming: Tulip (10/2021 — ведущий инвестор).
• Стейблкоин: UXD (9/2021).
• Кошелек: Coin98 Wallet (4/2021), Math Wallet (10/2020 — ведущий инвестор).
• Производные: дрейф (10/2021).
• Синтетика: Synthetify (6/2021).
• Кредитование: Oxygen (2/2021 — ведущий инвестор), Parrot (6/2021), Jet (6/2021)
• NFT/Gaming: Genopets (10/2021), DeFi Land (9/2021), Burnt Finance (5/2021).
• Социальные: Chingari (10/2021), Only1 (7/2021), Solcial (9/2021)
• Ликвидность: Lido (5/2021 — партнер), Serum (8/2020 — основной участник), Ren (2/2021).
• DEX: Mercurial (5/2021), Олдрин (5/2021).
• Прогноз: рынок ежей (7/2021).
• Карта: Maps.me (2/2021 — ведущий инвестор)

Как торговая криптофирма, Alameda Research часто предпочитает не инвестировать в проекты. Команда Alameda Research твердо придерживается торговых стратегий, позволяющих улавливать настроения рынка. Когда есть Alameda Research, мы должны присматриваться и к другим инвесторам.

Должны ли мы следовать портфолио Alameda Research?

Портфолио исследований Аламеда. Источник: Мессари

SOL — это самая большая ставка SBF, его компании и его организации. Как и другие крупные криптовалютные предприятия в 2021 году, Alameda Research построила портфель, ориентированный на ликвидность (цены ATH с ценами на начало 2021 года), следующим образом:

• SOL (Солана): 15 000%.
• PERP (вечный протокол): 2000%.
• HNT: 3800%
• МКБ: 1480%
• ТЮЛЬПАН: 500%

Хотя большинство инвестиций Alameda Research выпустили токены проекта для сообщества, некоторые инкубационные проекты еще ничего не анонсировали. Поэтому здесь есть возможность поохотиться за ретроактивными аирдропами .

Alameda Research основана молодым трейдером Сэмом Бэнкманом-Фридом и занимается количественной торговлей. Таким образом, инвестиции в криптопроекты на ранней стадии могут быть столь последовательными для Alameda Research. Добавление венчурных инвестиций в криптовалюту в портфель может снизить риск ликвидации и дать значительный результат.

Ликвидность — это ключевое слово, которое определяет портфолио Alameda Research. Они активно финансируют криптопроекты, связанные с ликвидностью (DEX, кредитование, агрегатор, управление активами и т. д.). Serum является ярким примером центра ликвидности, представляющего видение Alameda Research. В торговле они понимают важность ликвидности, влияющей на опыт пользователей.

Формула, позволяющая привлечь внимание Alameda Research, — это ликвидность плюс Солана. Любые взгляды, приведенные выше, являются субъективными взглядами автора и не должны рассматриваться как финансовый совет или совет по инвестированию. Вы должны провести собственное исследование и нести ответственность за свои инвестиции.

Аламеда Исследования в 2022 году

В 2022 году Alameda Research будет больше вертикально концентрироваться на экосистеме Solana, поскольку у них много сделок по проектам Solana. Торговая фирма будет искать проекты, которые могут внести ликвидность в экосистему (включая мосты).

Портфолио исследований Аламеда

Мы рассмотрели подробную информацию и некоторые идеи об исследованиях Аламеда, а затем мы можем сделать несколько быстрых выводов для удобства читателей.

• В команду Alameda Research входят Сэм Трабукко и Кэролайн Эллисон в качестве со-генеральных директоров. Миллиардер Сэм Бэнкман-Фрид в качестве бывшего генерального директора, теперь выступает в качестве советника.
• Торговая фирма инвестирует в криптовалютные проекты на ранней стадии и занимается другими видами деятельности, такими как внебиржевые операции, выращивание урожая, торговая стратегия и т . д .
• Он сделал ставку на Солану и получил огромную прибыль. В настоящее время фирма инвестирует в экосистему Solana.
• Команда Alameda Research, возглавляемая трейдерами, понимает важность ликвидности в экосистеме и вкладывает в нее значительные средства.

И это все, что вам нужно знать о венчурном капитале Alameda Research. Я надеюсь, что вы получили обзор, и наши идеи будут полезны для вас. Будут еще статьи для других ВК. Следите за обновлениями!

Если вы хотите узнать больше об исследованиях Alameda, оставьте комментарий ниже и присоединитесь к сообществу Coin98 для дальнейшего обсуждения Crypto.

Спор между Reef Finance (REEF) и Alameda Research

Недавно у Reef Finance были бурные дела с известным инвестиционным фондом под названием Alameda Research. Какова история?

Что такое фан-токен Santos FC (SANTOS)? Все, что вам нужно знать о Сантосе

Что такое фан-токен Santos FC? Что такое токен SANTOS? Узнайте больше о токеномике SANTOS прямо здесь!

Что такое Томочейн (ТОМО)? Полный набор криптовалюты TOMO

Что такое Томочейн (ТОМО)? В этой статье вы найдете всю самую полезную информацию о криптовалюте TomoChain (TOMO).

Что такое Avalanche (AVAX)? Все, что вам нужно знать о монете AVAX

Что такое Лавина? Что такое монета AVAX? Что отличает Avalanche от других блокчейнов? Узнайте больше о токеномике AVAX.

Что такое Shibaswap (SHIB, LEASH, BONE)? Полный набор SHIB.криптовалюта

Что такое ШибаСвап? Узнайте больше обо всех основных моментах ShibaSwap и деталях токеномики токенов SHIB прямо здесь!

Что такое Tezos (XTZ)? Все, что вам нужно знать о ХТЗ

Что такое Тезос? Что такое токен XTZ? Что отличает Tezos от других блокчейнов? Узнайте больше о токеномике XTZ прямо здесь!

Что такое модульный протокол (DUCK)? Криптовалюта DUCK завершена

Что такое модульный протокол (DUCK)? В статье вы найдете всю самую полезную информацию о криптовалюте Unit Protocol (DUCK).

Что такое Quantstamp (QSP)? Полная серия криптовалют QSP

Что такое Quantstamp (QSP)? В статье представлена ​​вся необходимая и полезная для вас информация о виртуальной валюте Quantstamp (QSP).

Что такое Фламинго (FLM)? Узнайте о новых продуктах DeFi на блокчейне Neo Flamingo

Что такое Фламинго (FLM)? В этой статье вы найдете важную и полезную информацию о криптовалюте Flamingo (FLM).

Что такое пол Vicuta? Руководство пользователя Vicuta Floor (2022 г.)

Что такое пол Vicuta? Vicuta — это вьетнамская биржа, которая поддерживает покупку и продажу различных альткойнов по низкой цене. См. руководство по напольным покрытиям Vicuta здесь!

Что такое Blockcloud (BLOC)? Полный блок криптовалюты

Что такое Blockcloud (BLOC)? В статье представлена ​​вся самая подробная информация о проекте Blockcloud и токене BLOC.

Alameda Research Breakdown

Alameda Research is a quantitative trading firm that has made a name for itself in the highly competitive world of financial markets. Founded in 2009 by Sam Bankman-Fried and Linus Lindqvist, the firm has quickly grown to become one of the largest and most successful players in the industry, with a reputation for innovation and a deep understanding of the markets.

At its core, Alameda Research is a quantitative trading firm that uses advanced algorithms and big data analysis to identify and exploit market inefficiencies. The firm's traders are highly skilled and experienced, and they use a wide range of tools and techniques to analyze the markets and make trades.

One of the key strengths of Alameda Research is its ability to harness the power of big data. The firm has a team of data scientists and engineers who work tirelessly to collect and analyze large amounts of data from a wide range of sources. This data is then used to inform the firm's trading strategies, allowing it to identify patterns and trends that other traders may miss.

Another key strength of Alameda Research is its ability to adapt to changing market conditions. The firm is constantly experimenting with new techniques and strategies, and it is quick to adopt new technologies and tools as they become available. This allows the firm to stay ahead of the curve and to capitalize on new opportunities as they arise.

Despite its success, Alameda Research is not without its challenges. The firm operates in a highly competitive and rapidly changing industry, and it must constantly adapt to new market conditions and regulatory changes. Additionally, the firm must navigate the complex and often opaque world of high-frequency trading, which can be challenging for even the most experienced traders.

Despite these challenges, Alameda Research continues to thrive. The firm's founders have a deep understanding of the markets and a passion for innovation, and they have built a team of skilled and experienced traders who are well-equipped to handle the challenges of the industry. With its cutting-edge technology, deep expertise, and relentless focus on results, Alameda Research is well-positioned for continued success in the years to come.

In conclusion, Alameda Research is a quantitative trading firm that has made a name for itself in the highly competitive world of financial markets. The firm's ability to harness the power of big data and adapt to changing market conditions has allowed it to become one of the largest and most successful players in the industry. Despite the challenges that come with operating in a rapidly changing industry, Alameda Research continues to thrive and is well-positioned for continued success in the future.

Alameda Research (FTX) всех переиграла?

Для читателя, кто читает меня впервые, рекомендую ознакомиться с исследованиями, которые публиковал за эти годы. Самые масштабные исследования:

Так же я публикую еженедельные сентимент обзоры, в рамках которых удалось безколебательно определить недавнее падение крипторынка.

Неделя была жаркая на события. На грани краха оказалась одна из крупнейших крипто бирж. Сказать что этого не ждал обвала чего то— значит соврать. Но то, что рынок обвалится именно благодаря FTX само собой не знал.

Кто такой FTX? Это одна из самых крупных и топовых бирж на крипторынке. Крупнее нее был разве что Binance. По соседству и по значимости стоят такие организации как Coinbase, Microstrategy, Grayscale. Существует так же компания под названием Alameda Research, которая является маркетмейкером многим другим крупным биржам. 90% объема, который был проторгован на Binance не так давно был wash-trading-ом, и этот wash-trading выполнялся именно Alameda Research. О wash-trading на Binance можно прочесть в моей отдельной статье. Так же компания Alameda Research является одной из лучших аналитических и исследовательских компаний в крипто среде. Компания владеет внутрибиржевой информацией своей биржи и информацией с других бирж, имея профессиональный и авторский софт для оценки сентимента (настроений) рынка. С очень большой долей уверенности можно утверждать, что Alameda Research практически всегда знала, куда и как будет двигаться цена на биткоин. Это дает компании огромное преимущество перед обычными держателями криптовалют.

Так что же случилось? Начнем по порядку. Основная история началась 6 ноября, когда CZ (Чанпен Чжао, CEO Binance) сообщил, что держит 30 млн биржевого токена FTT, которые планирует слить в стакан. На предложение Alameda выкупить токены по фиксированному курсу, Чжао отказывается и начинает продавать по рынку, параллельно публикуя все действия в Twitter. То ли искусственно Чжао дополнительно развел FUD, то ли так вышло само, в итоге множество клиентов биржи начало резко выводить свой капитал. Сэм Бэнкман-Фрид (CEO FTX) все это время хранил молчание. Курс FTT начал стремительно падать, к тому же у FTX начался кризис с ликвидностью. Проблемы собирались как снежный ком, по итогу FTT всего за несколько дней обесценился практически на 95%, биржа заморозила вывод средств, а биткоин обесценился на 25%. Детально расписывать бэклог событий не буду, это сделал Антон в канале Crypto Daily ( CoinPost project).

Давайте порассуждаем, какие опасности таит в себе крах этой биржи? Как так получилось, что криптокит всего за несколько дней оказался на грани банкротства? И как так вышло, что Alameda Research, одна из лучших исследовательских компаний, не предвидела этот кризис?

Я вижу возможных варианта, почему это случилось.

Это игра, манипуляция, очередной “развод хомяков”.

Цель мероприятия — собрать ликвидность под 17 600$ и затем развернуть рынок вверх. Данный риск и последствия достаточно легко прогнозируемы, так как сложных эмпирических цепных реакций пока что не замечено. Выходит так, что Фрид пожертвовал своей репутацией, 95% своего капитала, потерял бОльшую часть команды ради того, чтобы обвалить в моменте биткоин всего на 25%? Необходимо понимать, что такие киты как Чжао и Фрид сейчас стремяться попасть в стены Белого Дома в Вашингтоне и хотят выходить на новый уровень в крипте. Текущая ситуация, даже если разрешится, то закроет многие двери перед лицом Фрида на долгие годы. Репутационные риски, связанные с государственные фондами, пенсионными фондами, компаниями с Wall Street ставят жирное черное пятно на репутации Фрида и FTX. Также серьезным контраргументом манипуляции также является то, что крипто рынком рулят в первую очередь не новости, а маркет мейкер. Сначала набирается позиция, затем появляются новости, маркетмейкер подталкивает слегка рынок и получает прибыль от запущенного движения. И то, что кит в мире криптовалют, являясь маркетмейкером, поставил под удар свое имя — крайнемало вероятно.

Выходит это не игра, крах настоящий. Здесь всего два варианта может быть. Это серия случайных ошибок, или умышленный обвал компании. Разбираем каждую ситуацию:

Это серия неудачных стечений обстоятельств

В СМИ все подается как серия фатальных фейлов, которые привели компанию на грань банкротства.

Первый контраргумент — я почти никогда не верю в СМИ, так как в масс медиа как правило подается ложь.

Второй аргумент основывается на анализе биржевой торговли токена FTX к USDT и USD. Давайте рассмотрим каждую торговую пару.

На графике биржевой токен FTT в паре к USDT на бирже FTX на самом самом пике рынка. Всего за несколько недель до исторического ATH, биржевой токен получил памп и на этом пампе было проторговано 1.3 млрд токенов, что эквивалентно 113 млрд $. Судя по пампу в ту неделю, быстрому последующему поглощению и высокому объему, можно сделать вывод, что львиная доля этих токенов была именно продана как раз самым крупным держателем. Затем цена упала на 95%. Важно другое, на катастрофическом дампе, объем токенов минимальный, всего 126 млн токенов (

0.1% от пикового объема). Можно сделать вывод, что эквивалентное количество токенов, тот, кто продавал на самой вершине рынка — не покупал на текущем дампе.

В торговой паре FTT к USD ситуация уже иная. На пике рынка проторговано 2.92 млрд токенов, что эквивалентно

240 млрд $. Исходя из выводов выше, львиная доля этого объема это так же были продажи крупным держателем токенов.

Интересно так же то, что на последней свече 1.1 млрд токенов. Судя по большому количеству текущих финансовых проблем у биржи, большое количество этого объема также продажи крупным игроком, дабы получить хоть какую то наличность

Почему в паре к USD объемы в десять раз больше, чем к USDT? Ведь если последняя свеча с крупными объемами это попытка крупного игрока закупить дешевый токен, то не понятно, почему не закупались токены за криптовые доллары. Логично же, что крупный игрок “на хаях” продавал в USDT в том числе, и закупаться теперь должен именно на них, удерживая затем FTT.

Какой выводы можно сделать:

FTX\Alameda имеют проторгованных объемов более 350 млрд $ всего за неделю. Большинство объемов это продажи. Скорее всего несколько млрд $ было получено самой компанией в эту неделю только на продаже токена. Огромная сумма!

Продажа этих токенов была на самом самом хае рынка. Alameda\FTX четко знали, когда пик рынка. Логично догадаться, что дно рынка организации также в состоянии предвидеть.

Дамп токена в основном происходил в паре к USD для того, чтобы получить дополнительно хоть какой то кэш сейчас, чтобы хоть как то закрыть потребности.

Еще один контраргумент в пользу серии случайностей является то, что FTX это не какой то маленький крипто фонд, не маленький стартап с одним человеком, который управляет всеми процессами. Это большая организация, в которую инвестировали пенсионные фонды, известные компании с Wall Street, топ криптовалютные проекты. Эта организация с сложной структурой, советом директоров, финансовым директором. Такие организации имеют юридические механизмы для предотвращения быстрых по времени банкротств. В конце концов, человек с минимальной финансовой грамотностью понимает то, что такое подушка безопасности.

Последний аргумент как продолжение предыдущего аргумента. Компания в здравом уме, понимая о кризисе ликвидности, дырах в бюджете, никогда бы не стала предлагать миллиарды долларов для спасения других криптовалютных проектов. Но FTX так делал все лето после дампа с 30 000$.

Надеюсь аргументов достаточно.

Этот крах — умышленный exit-скам?

Во первых этот аргумент становится основной рабочей версией по причине исключения остальных вариантов.

Во вторых на это указывает потенциальная извлеченная прибыль в прошлом году на самом-самом пике рынка. Руководство компании (те, кто были задействованы в схеме), заработали несколько млрд $ только на продаже токенов за одну неделю.

В третьих в пользу аргумента говорит серия глупых инвестиций на фоне кризиса ликвидности. Полное отсутствие простого риск менеджмента и финансовой грамотности у руководства компании, сделавшую с нуля многомиллиардную компанию — вряд ли возможно.

В четвертых — скорость обвала и причина. Не сложный FUD от Чжао и компания рухнула? Так просто?

В пятых — рынок упал на более чем 70% от пика. Исторически, плюс-минус после такого снижения рынок готовился к остановке падения, накоплению и развороту вверх. Неужели лучшая аналитическая компания Alameda Research, подтверждавшая свою компетенцию годами, позволила умышленно соскамиться большой организации на самом дне рынка?

В шестых, в СМИ публиковалась информация, что Alameda слила при торговле деньги клиентов биржи. То есть, это означает, что сначала Alameda слила свой капитал, затем слила капитал клиентов?

Последний аргумент и самый главный. Продажу биржевых токенов на пике рынка организация устроила очень четко. Пять месяцев с начала этого лета, пока биткоин был в боковике, Alameda четко знала о дыре в бюджете, о всех рисках и проблемах. И вместо того, чтобы спасать себя, она раздавала деньги направо и налево. Стратегия умышленно топить себя лишена всякой логики. На первый взгляд..

Неужели Alameda настолько глупая по итогу оказалось? Или же это криптокомьюнити глупое, а Alameda всех переиграла?

Схема обретает очертания

Давайте прикинем итоги. Только на продаже токенов за неделю руководство биржи заработало несколько млрд $ (цифра примерная, но не далека от истины). Огромное количество активностей, вроде лаунчпадов, стейкинга, фарминга и тд также принесло сверх прибыли. О дампе рынка Alameda прекрасно знала. Во время пятимесячного боковика себя продолжала умышленно топить. Фрид публично даже задирал Чжао, скорее всего быв уверенным в том, что тот ответит.

Если бы обвал случился месяцев 9 назад, то этот эксит скам был бы вполне уже понятен, как ситуация с Terra. Но сейчас -70% от пика рынка, крипто комьюнити ждет плюс минус дно у текущих значений. Скамить биржу просто неразумно!

Таак.. неразумно, если принимать как данность то, что текущие значения рынка это плюс минус дно. Что если утверждение аксиома заранее неверно? Это многое бы объяснило.

Итак, если мы предположим, что Alameda Research не допустила серию фатальных фейлов, а позволила заработать сотни миллиардов долларов и затем вышла НЕ на дне рынка, закончив свою игру, то выглядит ситуация уже намного логичнее.

Что же это тогда, половина падения? Или меньше половины?

Оценим перспективы ущерба

Давайте предположим, что в % соотношении к цене биткоина, Alameda вышла игра не позже, чем пройдена половина пути. Выходить то близко к дну смысла нет. От ATH пройдено -70%. Выходит как минимум еще -70% с момента начала краха FTX цена должна снизится. Это значение примерно у 6 000$. Так что, все, на 6 000$ лонг на всю котлету? Эээээ, давайте теперь еще пораскинем мозгами и взглянем здраво на ситуацию.

Помните мой расчерченный график с прошлого большого обзора? Давайте на него нанесем новые пометки.

Что мы имеем? ATH, -70% от пика, это до начала краха Alameda & FTX.

6000$ это -70% с начала краха Alameda & FTX.

Итого получается каскад уровней: 3 124$, 3 880$,

6 000$. Три исторических Low совсем близко. Это называется каскадом ликвидности. Ликвидность здесь скорее психологическая, но тем не менее, с психологической точки зрения, эти уровни невероятно сильны. Цена имеет свойство закрывать все эти уровни.

Пока читатель окончательно не выпал в осадок, вот такую вот новость приведу: CEO MicroStrategy Майкл Сэйлор прокомментировал падение рынка и наличие у компании долговых обязательств . Как мы видим, дойти до 3 500$, дабы перекрыть два прошлых Low, цена может, исходя из оценки действий Alameda Research. Можно ли себе представить, что будет с рынком на отметке 3 500$ после того, как Microstrategy будет вынуждена фиксировать все активы с убытком в 90% и сливая в стакан 130 тыс btc во время жуткого медвежьего рынка?

А вот еще занятная пища для размышлений. Вот тут писал, насколько важна новость, тут исходная ссылка на новость. Core Scientific и Iris Energy на грани банкротства. Проблемы есть уже у целой серии майнинговых компаний. Рынок УЖЕ упал ниже отметок, когда компании заявляли о серьезных проблемах. Что же будет дальше? О опасности того, что майнинг компании будут одна за одной банкротится — объяснять не буду.

Что я думаю по поводу растущего хешрейта? Размышления тут.

Давайте вспомним, как Илон Маск нагло грабил своих подписчиков в твиттере, пампя Doge и BTC? На фондовом рынке за подобное Маск бы уже нес сотни миллионов долларов штрафа. На криптовом же рынке ничего не будет. Такое поведение также объясняется тем, что из рынка выжимались последние соки, раз уже мусорные токены делали до тысячи иксов.

Давайте сюда приложим размышления по поводу фондового рынка и политической\макроэкономической ситуаций в мире. Если все же предположить, что текущая ситуация на фондовом рынке это ложный рост, ощущения от обвала будут катастрофические.

Некоторые читатели, дада, они знают, кто они, не любят рассуждения о политике у меня в крипто блоге. Крипта должна оставаться криптой, без политики. Но настоящая макрооценка все же долю политических событий должна в себе вмещать.

На график нанесены некоторые новые отметки, но основной вектор движения тот, что расчерчен в обзоре. Ожидается снижение до -30%.

Необходимо также учитывать последствия от краха FTX. Вот мой комментарий из Shaman LIVE:

Условно разделяю ситуацию на три этапа:
1. Распродажа активов Alameda & FTX. Это первый этап, скорее всего уже пройден.
2. Обвал проектов, с которыми прямо или косвенно завязаны Alameda & FTX. Фонды, криптокомпании, целые экосистемы будут один за одним банкротится.
3. Обвал “больных” проектов и компаний. Они не завязаны на Alameda & FTX, но бюджеты этих компаний на исходе. Майнинг компании, мелкие стейблы, DeFi. Они на грани держались 5 месяцев, ждали, пока рынок наконец отрастет. чуда не случилось.

Как карточный домик..

Нужно так же учитывать, что классический подход к анализу криптовалют УЖЕ не работает!

Stock-to-Flow

Отклонение от модели настолько большое, что значение внизу просто не помещается в график..

Логарифмические кривые

MA200

Уход под MA300 (среднее ценовое значение за последние 300 баров) никогда еще не был таким длительным и таким глубоким.

MA300

Актив еще никогда (!) не уходил ниже средней скользящей MA300.

Классические индикаторы, основанные на ончейн метриках, майнинг метриках, технических простых анализах уже показывают свою неэффективность. Это доказывает, что на рынок нужно смотреть по новому.

Выводы

Очень похоже на то, что как раз Alameda Research всех переиграла. Крупнейшая и умнейшая аналитическая крипто компания вышла из индустрии победителем! С колоссальной прибылью и минимальными убытками Сэм Бэнкман-Фрид уезжает в закат.

Тягомотина с судами, разбирательствами, это будет не более чем показуха для толпы. Кому необходимо — дадут взяту, кому будет сильно нужно — вернут депозиты. Сэм Бэнкман-Фрид еще много раз извинится в Twitter. Привет Дон Квону и Артуру Хэйсу!

Перспективу обвала цены оценить трудно.. 3 500$ в перспективе года двух на фоне усиливающегося кризиса на фондовом рынке — вполне вероятно. Будет ли цена еще ниже, уже и не особо важно, верно?

Такие как Сэм Бэнкман-Фрид, Илон Маск, Майкл Новограц, Дон Квон, Майкл Сейлор, Артур Хэйс, зарабатывают миллиарды на убытках миллионов, а в тюрьме будет сидеть разработчик Tornado Cash. Пока настоящий банкокартель грабит в исторических масштабах, устраивая геноциды, войны и кризисы, виновными будут случайные люди. Это современный мир, добро пожаловать.

Умрет ли крипта? Нет конечно! Но ей суждено серьезно переродится, избавившись от больных проектов и наживающейся на ней скамеров.

А пока я заканчивал писать статью, FTX объявила себя банкротом.