Виды токенсейлов
Рассмотрим, какие бывают виды токенсейлов и можно ли с их помощью заработать трейдерам и инвесторам. О том, что такое токенсейл мы писали в соответствующей статье нашей энциклопедии. Поэтому перейдем сразу к видам.
Это «первичное предложение (размещение) монет» – уже проверенный временем способ продажи токенов проекта. Обычно ICO реализуется с помощью смарт-контрактов. Прежде всего, разработчики проектов выделяют определенное количество токенов на продажу. После этого инвесторы выкупают токены через смарт-контракт до исчерпания лимитов, выставленных командой для продажи.
Примерно, с 2017 года ICO являлось наиболее популярным видом продажи токенов. Однако уже в прошлом – 2021 году – на первое место вышли более технологичные виды токенсейлов.
Этот вид появился во многом благодаря блокчейну Этериума (ETH), на котором начали создавать новые токены. По сути, смартконтракты на ERC-20 упростили задачу разработчиков проектов. К сожалению, этим воспользовались и многие мошенники, которые просто собирали средства с целью преступного обогащения. Поэтому со временем ICO в мыслях многих инвесторов стало аналогом скама. В итоге, сама по себе технология отлично решала запросы порядочных разработчиков, однако была слишком доступной для большого количества людей, что привело к ее широкому использованию мошенниками. Поэтому доверие инвесторов к ICO достаточно быстро пропало. Как результат, в прошлом году (2021) в лидеры вышел новый вид токенсейлов — IEO.
В данном случае все заботы о токенсейле берет на себя какая-либо известная биржа. Другими словами, это ICO, проводимые под покровительством известных торговых платформ. По сути, биржа берет на себя обязательства по отбору проектов, их анализу, размещает на своей площадке, рекламирует. Также нужно отметить, что листинг токена происходит после завершения распродажи, что является гарантией того, что токен можно будет и продать. Такой вид токенсейла защищает инвесторов от скама и дает им определенную степень уверенности. Хотя и здесь существует ряд рисков, которые не следует упускать из внимания. Основной из них – успеют ли продать инвесторы монету за желаемую цену, поскольку после листинга нередко цена токенов подвержена значительным колебаниям. Сможет ли выстоять проект после таких колебаний, зависит от команды проекта и их опыта.
Это те же токенсейлы, но на децентрализованных торговых площадках. Главным отличием от IEO является то, что все действия по токенсейлу производит команда проекта. Например, они устанавливают объем токенов, который будет участвовать в токенсейле, объемы инвестиций, графики поэтапной разблокировки токенов и прочие условия токенсейла. Для участия в IDO нужно зарегистрироваться в так называемом «предварительном списке» (также могут встречаться наименования «белые списки», или «white list») участников и выиграть право на покупку токенов (аллокацию). Для того, чтобы попасть в список, нужно заполнить форму участника токенсейла, выполнять задания, набирать баллы, приглашать друзей в проект. Затем инвесторы, которые попали в белый список, смогут приобрести токены по самой низкой цене. После токенсейла токен также добавляется на децентрализованные биржи. Риски такие же, как в IEO.
Это вид токенсейла, представляющий собой первичное предложение фарминга (статья Блокчейн Энциклопедии). Чтобы стать обладателем новых токенов, инвесторы должны приобрести и быть держателем токена определенной платформы или инвестировать в пул ликвидности на определенный промежуток времени. Чем большей суммой и чем дольше инвестор участвует в предложенных условиях, тем больше он получает новых токенов в качестве вознаграждения.
Что такое токен сейл
Token sales: what they are
In 2021, the total capitalization of the crypto market grew by 187.5%. The popularity and number of cryptocurrencies is growing, and so is interested in ways to make money from the crypto market. Previously, we wrote about ways to make money from cryptocurrency, such as staking and mining . Today, let’s talk about what token seals are, why they are held, and how an investor can make money with them.
What are cryptocurrency token seals, and why do they take place?
Tokens are one of the main digital assets on the cryptocurrency market, the functionality of which is not limited to just a means of payment. Tokens can give the investor access to the limited for all users functionality of the project, provide various benefits. This way tokens allow earning both for companies that produce tokens and investors. Read more about what a token is here .
Token sales are a form of selling tokens to early investors before the official listing on a cryptocurrency exchange. Two parties benefit in this case. The company that issues the token receives investments for the further development of the project. Investors get an opportunity to buy assets at a low price before the official listing on the exchange, before the tokens become available to all users. In addition, some projects allow asset holders to participate in the management of the company and make important decisions.
Once listed on a cryptocurrency exchange, the price of tokens typically goes up. This gives investors the opportunity to sell previously purchased assets and make money. If investors believe in the project’s future development and prospects, they leave the purchased assets in the investment portfolio or continue to passively raise capital by sending funds to the stack.
In order to participate in a token sale, investors need to meet a number of conditions and requirements that depend on the specific platform that issues the tokens.
The main risk for investors to participate in a tokensale is a drop in the price of a token if the project fails.
Various factors can affect the success or failure of a crypto project:
— The activity of the company;
— The professionalism of the team that develops the project;
— Marketing strategy and constant presence in the media field;
— Feedback on the project from users, well-known Influencers;
— Mentions in the media;
— Demand for the asset and the uniqueness of its offer.
All of these factors affect not only the success of the project, but also the price of the token at the beginning and after the listing. You can find out more about what affects the price of a token here .
To protect yourself from the risk of project failure, the investor should carefully study all information about the company: White Paper, documentation, social networks, customer/user/employee feedback. This research process is called DYOR (Do Your Own Research).
Stages of token sale
There are several stages of selling tokens. They differ from each other in terms of investor access to assets, the amount of assets available for sale, and the period of sale.
1. Private Sale. The earliest stage of asset sales in which the purchase of tokens is available only to a limited pool of large investors. When you buy tokens at this stage, a blocking period of purchased assets for investors is established. That is, you will not be able to sell or exchange the purchased tokens during the time set by the company.
The private sale stage is launched by companies when they have a project idea, a business plan, but no final product yet. In order to create a quality final product, the company needs investment. That is the purpose of the private sale.
The disadvantage of investing at the private sale stage is the risk that the project will never get off the ground. But this risk has an immediate advantage: you can buy the tokens at the lowest price. If the project gets off to a good start, the investor can sell the assets for several times as much or keep them, earning interest/dividends.
2. Pre-Sale. To be able to invest in the project at the Pre-Sale stage, investors need to get on the WhiteList. This is a list of users who have registered on the platform, fulfilled the conditions and been allowed to buy assets. At this stage, there is already a working version of the final product that needs tweaking.
The purpose of Pre-Sale and WhiteList is to increase awareness, attract new users, as well as to identify the shortcomings of the project before its official launch.
In addition, at the Pre-Sale stage, the issuing company sets the asset issue and the limit on the minimum and maximum number of purchased tokens. For example, the minimum purchase can be 200 tokens and the maximum 10,000. Setting limits is important because if all the tokens are purchased at this stage, there will be no further stages.
3. Public Sale. At this stage, the purchase of assets becomes available to absolutely all users at a fixed price, which is higher than at the previous two stages. Public Sale is considered the main stage of collecting investments. It is followed by the listing of the asset on the exchange and further increases or decreases in the price of tokens.
ICO, IEO, IDO, IFO: meaning of concepts in token sales
During the existence of public sales of tokens, many varieties of tokensales have appeared: ICO, IEO, IDO, IFO. Each of them has its own advantages and disadvantages, as well as conditions for participation.
ICO (Initial Coin Offering)
ICO (Initial Coin Offering) is the first type of token sale. ICO is considered to be the simplest option, in which developers create smart contracts and place tokens in them. The first ICO was conducted by Mastercoin in July 2013. With the help of the ICO, the creators of the second most popular cryptocurrency, Ethereum, invested in the development of the project. In the first 12 hours, the project raised 3,700 BTC (about $2.3 million at the exchange rate at the time).
The main plus, but at the same time the disadvantage of ICO is the lack of standards for token sales. Any company can conduct an initial public offering of a coin. In addition, there are no requirements and restrictions for investors. The lack of any standards led to the fact that fraudsters launched “fake” ICOs, and after raising funds disappeared. It was this factor that became decisive in the creation of new forms of token sales.
IEO (Initial Exchange Offering)
Initial Exchange Offering is translated as initial exchange offering. That is, the cryptocurrency exchange places the projects. A team of specialists analyzes the projects themselves, selects the most promising ones and is responsible for their integrity. The developers of a particular project, in this situation, can not influence anything.
The main advantage of IEO is that the coin is listed immediately. That is, investors calmly invest money and do not worry whether the listing will take place as a result.
For cryptoprojects themselves, IEO listings also bring benefits. Projects that are admitted to the crypto exchange receive wide publicity and fame. In this way, projects increase the level of trust among users and investors.
The first platform to hold an IEO was the Binance Launchpad exchange. SafePal, Axie Infinity, Mobox, and Alien Worlds tokens were issued under this platform.
IDO (Initial DEX Offering)
IDO is tokenization on decentralized exchanges, which arose because of the limitations of centralized exchanges. Both investors and projects were more interested in cooperation without intermediaries, which is the main idea of decentralization. Unlike IEO, in IDO the entire process is configured by the project team: the issue size, token price, minimum and maximum investment amount, the schedule for unlocking coins.
In order for an investor to participate in IDO, they need to register on the preliminary list and win an allocation (right to buy). Projects can set different requirements to get on the list. For example, invite friends, take surveys, subscribe to the project’s social networks, etc.
One of the main disadvantages of IDO is that there are no requirements for the projects. This means that any cryptoproject can take part, including scammers.
IFO (Initial Farm Offering)
The disadvantage of all the above forms of token sales is that when the demand for the asset is high, everyone who wants to buy a token did not have time to do so. To solve this problem, an Initial Farm Offering was created.
Tokens at IFO are distributed to all investors based on their investment, as opposed to the “first bought, first received” principle of other token sales. Therefore, the greater the demand for a project’s token, the fewer assets investors will receive.
The scheme for buying tokens at IFO is as follows. Investors invest and hold a currency pair, such as BNB-CAKE, in the exchange’s liquidity pool. The more funds flow into the pool, the more new coins investors get.
Are token sales profitable?
Token sales give investors the opportunity to invest assets in a promising crypto-asset at a minimum price and later sell it for several times more, or keep it in their account. For example, investors who invested in Solana asset token sale were able to multiply capital 236-fold.
But, keep in mind that not all token sales are profitable. Some of them may be fraudulent. So one should carefully study the information about the project to be 100% sure in the trustworthiness of the company.
Токенсейл: что это такое и для чего нужно
С ростом популярности криптовалют и майнинга появляются множество различных сервисов по реализации токенов. Не так давно появились токенсейл площадки, но используют их только в узких кругах.
Задача статьи познакомить пользователей с понятием token sale и разобраться что из себя представляет современный рынок криптовалют
Что такое токенсейл
Токенсейл — процесс торговли токенами, другими словами криптовалютой, между людьми или организациями. Сегодня активно развиваются платформы для продажи или покупки токенов, самые известные и часто используемые биржи — Coinlist и Binacle. Они в свою очередь сильно напоминают биржи брокеров с покупкой или продажей акций, только в роли акции выступает криптовалюта.
Цели и задачи токенсела
Кто хоть раз интересовался организацией бизнеса знаком с такими понятиями как стартап или тендер. Частой преградой для реализации отличной идеи для бизнеса становится финансовая составляющая. Другими словами есть идея, но возможность для ее развития отсутствуют только из-за того, что нет средств для ее воплощения в жизнь. В таких случаях приходит на помощь финансирование из вне для воссоздания проекта.
Для этого начинающие организации прибегают к продажам акций или получении тендера, чтобы проект спонсировали инвесторы. Взамен спонсорам предлагаются бонусы, а в некоторых случаях даже возможность участия в управлении проектом.
В случае с токенсейлом в роли акций выступает криптовалюта, которую может приобрести практический любой желающий. Люди покупая токены дают финансовые возможности для развития проекта. Это помогает идеи реализовываться.
Даже после запуска проекта участие в токенсейлах не заканчивается, то есть торги токенами проекта продолжаются между всеми желающими. Курс токена может изменяться в зависимости от успешности работы проекта, если идея популярна и постоянно развивается привлекая к себе больше потребителей, то курс токена будет расти. Это дает возможность спонсорам вынести прибыль вложенных средств, продавая токены по более высокому курсу. Но не стоит забывать что есть и обратная сторона медали — курс может упасть, а сам проект закрыться или и вовсе не реализоваться.
Этапы и виды токенсейла
Существует несколько разных этапов продажи или приобретения токенов, в зависимости от этапа организовалась и структуризация токенсейлов по видам.
Приватная продажа — самый ранний этап продаж. Осуществляется продажа токенов только узкому кругу инвесторов ограничивая доступ для публичных торгов. Данный этап чаще всего появляется в тех, случаях если идея только на стадии разработки и конечного продукта у проекта еще нет.
Пред-продажа (Pre-ICO или пресейл) — подразумевает под собой покупку токенов уже всеми желающими. Пресейл, как правило, проводится по выгодным условиям — цена ниже в сравнении с той, что будет заявлена впоследствии на основных торгах. Пред-продажа проихсодит на ранних этапах развития проекта вплоть до его полноценного старта. Пресейл иногда выступает в качестве рекламы, чтобы привлечь внимание пользователей к новому проекту.
Публичная продажа — главный этап финансирования проекта, основной сбор средств. В этот этап входят такие типы токенсейлов как ICO, IEO, IDO и IPO. Зачастую на этом этапе вводятся некие ограничения по суммам минимального вклада в проект. А еще на этом этапе формируется основная аудитория инвесторов.
ICO (Initial Coin Offering)
Первичное торговое предложение токенов. В это понятие входит все что связано с торгами токенов во время публичной продажи. Во время ICO происходит финансирование проектов, которые находят на стадии разрабатывания продукта.
IEO (Initial Exchange Offering)
Первичное предложение токенов на бирже. По сути ни чем не отличается от ICO, кроме того что условия торгов IEO регулируются криптобиржей.
IDO (Initial DEX Offering)
Первичное предложение токенов на бирже. Регулируется DEX (децентрализованная криптобиржа) вместе с разработчиками проекта на взаимовыгодных условиях. Другими словами IDO — вид торгов, который характеризуется условиями между ICO и IEO.
В данном случае токенсейл не всегда является первичным предложением. IPO отличается от ICO тем, что в случае с IPO финансируется уже готовый и работающий проект, а при ICO токенсейл направлен на только развивающийся и не готовый до конца.
Риски участия в токенселах
Основной проблемой ICO является то, что проект, который начал получать финансирование, вовсе может не увидеть свет. То есть он может не запуститься в работу вовсе. Также если популярность проекта окажется ниже предполагаемой, то токены могут упасть в цене и спонсор окажется в минусе.
В последнее время участились случаи мошенничества, когда представители проекта и не собирались реализовываться, а просто получают финансирование идеи и пропадаю с деньгами инвесторов навсегда.
What is a token sale?
Learn what makes decentralized finance (DeFi) apps work and how they compare to traditional financial products.
What's decentralized finance?
Learn what makes decentralized finance (DeFi) apps work and how they compare to traditional financial products.
What is a DEX?
A decentralized exchange (DEX) is a type of exchange that specializes in peer-to-peer transactions of cryptocurrencies and digital assets. Unlike centralized exchanges (CEXs), DEXs do not require a trusted third party, or intermediary, to facilitate the exchange of cryptoassets.
What is a DEX?
A decentralized exchange (DEX) is a type of exchange that specializes in peer-to-peer transactions of cryptocurrencies and digital assets. Unlike centralized exchanges (CEXs), DEXs do not require a trusted third party, or intermediary, to facilitate the exchange of cryptoassets.
What is an airdrop?
Airdrops are very popular in crypto. Find out what airdrops are, why they are used, and some well known examples.
What is an airdrop?
Airdrops are very popular in crypto. Find out what airdrops are, why they are used, and some well known examples.
DeFi use cases
Decentralized Finance (DeFi) is bringing access to financial products to everyone. In this article we examine some prominent use cases.
DeFi use cases
Decentralized Finance (DeFi) is bringing access to financial products to everyone. In this article we examine some prominent use cases.
Bitcoin.com в вашем почтовом ящике
Еженедельное краткое изложение важных новостей, а также образовательные ресурсы и новости продуктов и услуг, поддерживающих экономическую свободу.